時間：2023-03-29 09:20:47
緒論：在尋找寫作靈感嗎？愛發(fā)表網(wǎng)為您精選了8篇金融合法化論文，愿這些內(nèi)容能夠啟迪您的思維，激發(fā)您的創(chuàng)作熱情，歡迎您的閱讀與分享！
論文摘要 我國農(nóng)村金融市場和組織體系決定了我國農(nóng)村存在著金融抑制，金融抑制直接導(dǎo)致了我國的二元經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、我國的農(nóng)村和城市經(jīng)濟(jì)發(fā)展的失衡。針對我國農(nóng)村金融抑制特點，提出推行金融深化戰(zhàn)略。
改革開放以來，我國社會經(jīng)濟(jì)生活中的一個重要變化是金融地位的顯著提升，金融是國家經(jīng)濟(jì)的命脈，農(nóng)村金融是農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的命脈。由于我國特殊的二元經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)模式，在城市金融深化改革程度日益提高和金融改革逐漸顯現(xiàn)功效的同時，農(nóng)村金融卻問題頗多。金融資源配置效率低下，農(nóng)村金融發(fā)展?jié)M足不了農(nóng)戶的基本需求，農(nóng)村金融市場發(fā)育不完善、不規(guī)范問題等亟待解決。因此，深入研究我國農(nóng)村金融存在問題，對認(rèn)識和解決農(nóng)村金融抑制，推進(jìn)金融深化改革有重要意義。
1農(nóng)村金融市場的組織體系
我國農(nóng)村金融體系的構(gòu)成存在兩大格局，即正規(guī)金融機(jī)構(gòu)和非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，前者為主導(dǎo)，多種非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)共存。正規(guī)金融機(jī)構(gòu)是指由政府批準(zhǔn)成立并進(jìn)行監(jiān)管的金融機(jī)構(gòu)，如我國的中央銀行、政策銀行、合作銀行、保險公司、典當(dāng)業(yè)等。非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)是指非法定的金融組織，即正規(guī)金融機(jī)構(gòu)之外的組織，如農(nóng)村合作基金會和自發(fā)的鄉(xiāng)村組織等。
2農(nóng)村金融抑制
2.1融出資金抑制
融出資金是指經(jīng)濟(jì)主體從金融機(jī)構(gòu)和其他渠道借入資金，農(nóng)戶實現(xiàn)資金融出，只有增加資金供給才能讓農(nóng)戶真正受益，而事實卻非如此。
2.1.1農(nóng)村面臨嚴(yán)重的資金短缺。從農(nóng)村資金供給的主體來看，有鄉(xiāng)政府、村集體、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)和農(nóng)戶，而鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)由于管理落后、效益低下，資金積累十分有限。因此，對于農(nóng)村每一主體，他們的儲蓄能力都十分有限，且急需外部資金供給。受長期以來的二元經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)影響，農(nóng)村資金一直是游離農(nóng)村，進(jìn)入城市，而且農(nóng)村資金離農(nóng)傾向愈加嚴(yán)重。
2.1.2農(nóng)村資金大量外流。農(nóng)村的資金在以各種途徑源源不斷地流向城市，農(nóng)村還在向城市輸血，商業(yè)銀行在農(nóng)村的儲蓄網(wǎng)點每年吸收的農(nóng)村資金為5 000～6 000億元，這筆巨款資金由此內(nèi)部系統(tǒng)注入城市。2003年12月全國郵政儲蓄存款余額為7 679億元，全部轉(zhuǎn)存中央銀行，其中65%來于縣及縣以下鄉(xiāng)鎮(zhèn)及所轄農(nóng)村，占34%；1978～2000年間通過農(nóng)村信用社和農(nóng)村郵政儲蓄機(jī)構(gòu)造成的凈流出資金高達(dá)6 157.9億元，僅2000年1年農(nóng)村資金通過農(nóng)村信用社就流出4 639億元?？梢娹r(nóng)村資金流出態(tài)勢還在加劇。
2.2融入資金抑制（資金需求受堵）
融入資金是指經(jīng)濟(jì)活動主體從金融機(jī)構(gòu)和其他機(jī)構(gòu)借入資金。融入資金抑制的問題就是資金需求的問題。
2.2.1農(nóng)村融入資金主體細(xì)化。雖然在農(nóng)村金融市場上從事金融供給服務(wù)的機(jī)構(gòu)多種多樣，但這些需求服務(wù)對象只有3種，農(nóng)戶、農(nóng)村企業(yè)和政府部門。三大農(nóng)村資金需求主體的層次再細(xì)分類又是一個資金需求的方向，是資金需求渠道的細(xì)分系統(tǒng)。
2.2.2農(nóng)戶融入資金受堵原因。農(nóng)戶作為獨立的經(jīng)濟(jì)實體，也是農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的投資主體，農(nóng)戶的投資行為直接決定著農(nóng)產(chǎn)品和市場的有效供給，決定著農(nóng)戶的經(jīng)營收入。農(nóng)戶貸款是農(nóng)業(yè)信貸的基本形式，農(nóng)戶對借貸資金的需求與農(nóng)村金融部門借貸支持存在較大差距。
（1）主體因素。農(nóng)戶、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)和基層政府部門是農(nóng)村金融市場中經(jīng)濟(jì)活動的主體，在三者之中農(nóng)戶占有絕對大的比例。農(nóng)業(yè)生產(chǎn)周期長、收益小、季節(jié)性強(qiáng)等特點，直接影響農(nóng)業(yè)的資金周轉(zhuǎn)和回收。
（2）客體因素。由于正規(guī)金融服務(wù)的缺位和不完善直接造成非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)服務(wù)的壯大，農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)急劇萎縮。農(nóng)村信用社一直被當(dāng)成中國農(nóng)村金融的主力軍，但經(jīng)歷了20多年不斷改革和發(fā)展，農(nóng)業(yè)資金投入短缺，農(nóng)戶和農(nóng)村中小型企業(yè)貸款難問題仍然突出。
3推行金融深化戰(zhàn)略
我國是發(fā)展中國家，與其他發(fā)展中國家一樣存在著金融抑制。金融抑制直接導(dǎo)致了我國的二元經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，我國的農(nóng)村和城市經(jīng)濟(jì)發(fā)展的失衡。金融抑制和金融深化分別對經(jīng)濟(jì)發(fā)展起著抑制與促進(jìn)的作用，推行金融深化戰(zhàn)略有利于本國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。金融深化理論是指政府放棄對金融體系的過分干預(yù)并在有效地控制通貨膨脹之后，推行金融深化戰(zhàn)略，以金融市場經(jīng)營主體多元化以及利率市場化，使利率真實反映市場上資金的供求變化，刺激社會儲蓄總給水平的提高，從而便于資本的籌集和流動，有效地解決資源的合理配置問題，提高融資效益。
3.1深化農(nóng)村信用社改革，規(guī)范農(nóng)村合作金融
推進(jìn)農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)健康可持續(xù)發(fā)展，更好地為“三農(nóng)”提供有效的金融支持。農(nóng)村合作金融支農(nóng)服務(wù)和自身發(fā)展的雙重目標(biāo)需要依賴于三個方面：一是推進(jìn)農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)權(quán)改革，規(guī)范股金管理，改善股權(quán)結(jié)構(gòu)，完善法人治理結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)內(nèi)控制度建設(shè)，轉(zhuǎn)換經(jīng)營機(jī)制，加大信息披露，強(qiáng)化社會監(jiān)督和制約，逐步培育農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)自身可持續(xù)發(fā)展和防范風(fēng)險的能力。二是堅持商業(yè)化支農(nóng)方向。農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)不論采取何種產(chǎn)權(quán)形式，都需要自己能在農(nóng)村建立起穩(wěn)定增長的信貸資金供應(yīng)機(jī)制，堅持市場化、商業(yè)化取向。若被迫犧牲商業(yè)利益去實現(xiàn)社會責(zé)任，則不可能持續(xù)發(fā)展。三是堅持區(qū)域發(fā)展。我國地域遼闊，各地經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡，自然條件又不一樣，因此，農(nóng)村信用社的管理體制應(yīng)充分調(diào)動各方政府的積極性、主動性和創(chuàng)造性。不同地區(qū)的農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)要結(jié)合實際，采取不同的發(fā)展戰(zhàn)略。東部地區(qū)要按商業(yè)化取向，中西部地區(qū)要向市場化、商業(yè)化方向發(fā)展，西部地區(qū)要進(jìn)一步發(fā)揮政策性金融的作用。
3.2推進(jìn)農(nóng)村民間金融合作化，重構(gòu)農(nóng)村合作金融
發(fā)展農(nóng)村民間金融就必須讓已存在的農(nóng)村民間金融組織活動合法化、公開化、規(guī)范化、重構(gòu)在農(nóng)村居民自愿基礎(chǔ)上的新合作金融組織，推動農(nóng)村民間金融合法化，為農(nóng)村合作金融提供有益補(bǔ)充。通過制定和完善《民間融資法》等法規(guī)體系，給予民間借貸一個合法的活動平臺，使其充分發(fā)揮對農(nóng)村融資的補(bǔ)充作用。對民間金融進(jìn)行規(guī)范化公開化管理就需要，一方面，規(guī)范民間借貸協(xié)議，明確民間借貸雙方的權(quán)利和義務(wù)；同時建立必要的資金借貸登記，使金融監(jiān)管當(dāng)局能準(zhǔn)確地掌握民間借貸活動，介于進(jìn)行宏觀調(diào)控。另一方面，通過降低準(zhǔn)入門檻，根據(jù)市場化原則，結(jié)合區(qū)域小額貸款機(jī)構(gòu)的實踐經(jīng)驗，建立及時有效的市場準(zhǔn)入退出機(jī)制，引導(dǎo)民間金融進(jìn)入正式金融。此外，建立靈活的民間金融監(jiān)管體制、完善的破產(chǎn)保護(hù)制度以及存款保險制度和擔(dān)保補(bǔ)償機(jī)制，保護(hù)和補(bǔ)償中小規(guī)模貸款人的利益，為民間金融的發(fā)展提供“保障”。
3.3強(qiáng)化農(nóng)村信貸管理，完善農(nóng)村金融服務(wù)體系
關(guān)鍵詞：民間金融;監(jiān)管;模式
一段時間以來，不斷暴發(fā)的擔(dān)保公司倒閉和非法集資案引起了人們對民間金融監(jiān)管的再次重視。民間金融發(fā)展有助于緩和中小企業(yè)融資困境，但是只有適當(dāng)監(jiān)管之下，民間金融才能得到穩(wěn)步發(fā)展。
一、民間金融存在的合理性
民間金融是世界范圍內(nèi)普遍存在的一種現(xiàn)象，對此有不同的稱呼，如非正規(guī)金融、類金融、地下金融、體制外金融等。亞洲發(fā)展銀行在《非正規(guī)金融：來自亞洲的發(fā)現(xiàn)》（1990）一書中將其定義為“不受政府對于資本金、儲備金和流動性、存貸利率限制、強(qiáng)制性信貸目標(biāo)以及審計報告等要求約束的金融部門”，這一定義比較全面的概括了民間金融特點，為大多數(shù)人所接受。
民間金融的存在有其合理的成份。民間金融的歷史要遠(yuǎn)遠(yuǎn)長于正規(guī)金融，在正規(guī)金融產(chǎn)生以前，所有的金融都屬于民間金融。因此正規(guī)金融是在民間金融基礎(chǔ)上建立起來的。而在正規(guī)金融建立后，民間金融仍然有其存的土壤。
1.正規(guī)金融留下了大量的市場空間。正規(guī)金融制度下的金融企業(yè)和金融市場對于進(jìn)入的融資者都設(shè)置了或高或低的門檻，目的在于降低正規(guī)金融風(fēng)險。這樣在客觀上就把一部分有金融需求的企業(yè)和個人擋在了門外，這就為非正規(guī)金融的存在和發(fā)展提供了市場空間。這一市場空間中最大的一個群體就是中小企業(yè)，中小企業(yè)由于經(jīng)營歷史時間短，缺少可供抵押的資產(chǎn)，加之經(jīng)營不穩(wěn)定性強(qiáng)，被排除在正規(guī)金融之外。其發(fā)展所需要的外源融資不得不依賴非正規(guī)金融。
2.金融壓抑制造了民間金融空間。一些國家特別是發(fā)展中國家，為了扶持重工業(yè)的發(fā)展，采取了壓抑金融的策略。政府壓低利率，并引導(dǎo)資金向重工業(yè)方向投入，其他產(chǎn)業(yè)則難以得到發(fā)展的資金。而這些產(chǎn)業(yè)往往是市場需要的產(chǎn)業(yè)，有市場，有利潤。這樣民間金融就填補(bǔ)了這部分空白。除一般意義的金融抑制外，我國的金融抑制還體現(xiàn)為所有制抑制，即正規(guī)金融主要服務(wù)于國有企業(yè)和國有經(jīng)濟(jì)，大量民營企業(yè)長期排除在正規(guī)金融體系外。而我國經(jīng)濟(jì)增長的主要動力就在于民營企業(yè)的發(fā)展，支持民營企業(yè)發(fā)展動力之一的金融主要靠民間融資解決。
3.交易費用也會給民間金融創(chuàng)造空間。處理金融業(yè)務(wù)是要付出成本，比如收集信息、現(xiàn)場考察、賬面處理等，這些成本不論融資數(shù)額大小都要付出，而且往往與地理遠(yuǎn)近成正比，這樣對于一些小額的處于偏遠(yuǎn)地區(qū)的項目，單位成本就會很高，因而被正規(guī)金融放棄。對于民間金融來說，這些成本則可能會比較低，比如民間金融不需要正規(guī)的檔案材料，與客戶比較近等，與正規(guī)金融相比交易成本要低很多。
4.民間金融也是對迅速變化的市場需求的一種反應(yīng)。市場需求往往變化迅速，需要相應(yīng)的金融創(chuàng)新以滿足這一需求。正規(guī)金融的產(chǎn)品創(chuàng)新需要市場達(dá)到一定的規(guī)模，而且創(chuàng)新需要經(jīng)歷一定的程序，所費時間比較長，特別是在金融管制比較嚴(yán)重的國家，金融創(chuàng)新更受到了監(jiān)管部門的嚴(yán)格限制。民間金融受管制比較少，經(jīng)營靈活，可以迅速地進(jìn)行金融創(chuàng)新滿足市場需求。
民間金融的存在有其合理性，它對正規(guī)金融起了良好的補(bǔ)充，提升了經(jīng)濟(jì)的效率，彌補(bǔ)了正規(guī)金融的不足。因此許多國家對于民間金融給予了一定的成長空間。民間金融的形式多樣，一些民間金融形式得到全球推廣，其理論及運作模式被正規(guī)金融采納。比較重要的民間金融形式主要有：
二、我國民間金融存在的問題及監(jiān)管需求
與世界其他地區(qū)一樣，我國也存在著多樣性的民間金融機(jī)構(gòu)。這些機(jī)構(gòu)在促進(jìn)金融資源重新分配，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時，其存在的負(fù)面影響也開始顯現(xiàn)出來。
1.非法集資。民間金融發(fā)展障礙之一就是資金來源短缺，而只允許銀行吸收公眾存款，限制其他金融機(jī)構(gòu)包括民間金融機(jī)構(gòu)吸收公眾資金是很多國家普遍實行的金融管制措施。而民間金融機(jī)構(gòu)總有擴(kuò)大規(guī)模的沖動，在資金來源如股東出資、內(nèi)源融資增長速度難以達(dá)到自己意愿速度時，他們就會求諸于私下吸收公眾資金，這種私下吸收公眾資金的行為除非發(fā)生糾紛很難查覺。而一旦走向非法集資這一步，就走向不歸路。民間金融風(fēng)險識別與控制能力弱，容易發(fā)生風(fēng)險，而風(fēng)險發(fā)生，金融脆弱性的危害就顯現(xiàn)了，公眾的擠兌行為很快就會讓民間金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)，引發(fā)群體性討債事件。
2.利率高企。民間金融資金普遍比正規(guī)金融的資金利息高出很大一截。利率之所以高原因有多種，一是與正規(guī)金融爭奪資金不得不提高利率;二是民間金融的活動往往難以得到法律支持，其面對的客戶風(fēng)險相對比較大，這造成其經(jīng)營風(fēng)險相對較高;三是資金需求高拉升了資金的使用成本。高利率對于民間金融是一種傷害，根據(jù)逆向選擇理論可知，金融機(jī)構(gòu)利潤率與利率水平呈倒U形關(guān)系，當(dāng)利率高于一定水平之上，一些優(yōu)質(zhì)的客戶會退出貸款市場，只會留下一些劣質(zhì)客戶，此后利率上升優(yōu)質(zhì)客戶越少，金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險越高，利潤率下降越嚴(yán)重。因此高利率也是造成民間金融易發(fā)生危機(jī)的重要原因。
3.隱藏犯罪行為。缺少監(jiān)管的民間金融隱藏著諸多犯罪行為。一是暴力收賬，即對未償還的款項采取暴力、脅迫手段追償，引發(fā)刑事案件，與之相對應(yīng)的還會伴隨著強(qiáng)制借款與高利貸借款，讓借款人陷入困境;二是涉嫌洗錢或資助犯罪，由于缺少對資金來源和去向的監(jiān)控，一些非法所得投入到民間金融進(jìn)行流轉(zhuǎn)孽息，或者在投向上不加篩選讓非法行為得到了資金;三是龐氏騙局，龐氏騙局在包括中國在內(nèi)的發(fā)展中國家和轉(zhuǎn)型國家相當(dāng)普遍，在發(fā)達(dá)國家也常會發(fā)生，投資者對高額回報吸引，早期投資者會有所收獲，但隨后投資者成為受害者，而且這種騙局無論在總金額還是牽涉的投資者規(guī)模都很大，影響嚴(yán)劣;四是詐騙，冒充身份詐騙客戶資金或者虛構(gòu)情節(jié)詐騙民間金融機(jī)構(gòu)的資金在民間金融領(lǐng)域時有發(fā)生，給當(dāng)事人造成巨大損失。
當(dāng)前民間金融存在的這些問題迫切需要相應(yīng)的機(jī)構(gòu)擔(dān)負(fù)起監(jiān)管的責(zé)任。但我國的民間金融的監(jiān)管卻存在諸多問題。
1.缺少監(jiān)管主體。我國金融監(jiān)管的主體是人民銀行與銀監(jiān)會、證監(jiān)會與保監(jiān)會（俗稱一行三會），這些監(jiān)管機(jī)構(gòu)主要針對的是正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，包括銀行、證券、保險以及少量的其他類型的持金融牌照的機(jī)構(gòu)，對于未持金融牌照民間金融機(jī)構(gòu)，這些監(jiān)管機(jī)構(gòu)并不承擔(dān)監(jiān)管責(zé)任，即使有些法律法規(guī)或者文件要求其擔(dān)負(fù)監(jiān)管職能，但在實際運作過程中這些機(jī)構(gòu)會或明或暗地拒絕承擔(dān)。有些民間金融機(jī)構(gòu)雖然有名義上的主管部門，如典當(dāng)行主管部門為政府商務(wù)部門，融資性擔(dān)保公司為發(fā)改委等，但大量的民間金融機(jī)構(gòu)沒有主管部門，只要經(jīng)地方工商局批準(zhǔn)就可以營業(yè)，結(jié)果造成大量所謂的理財公司、投資公司、咨詢公司等號稱合法性機(jī)構(gòu)公開吸收公眾資金。而頒發(fā)營業(yè)執(zhí)照的工商部門并不承擔(dān)相應(yīng)的監(jiān)管責(zé)任，而其他部門則沒有監(jiān)管的職能。
2.缺少監(jiān)管的能力。監(jiān)管能力包括幾個方面，一是監(jiān)管授權(quán)，即對于當(dāng)下的形形的金融機(jī)構(gòu)需要確定監(jiān)管的主體，當(dāng)下地方政府面對諸多疑似非法集資行為也想進(jìn)行監(jiān)管，但是卻沒有明確部門有類似的監(jiān)管授權(quán)。二是監(jiān)管人員不足，相對于數(shù)量眾多的民間金融機(jī)構(gòu)，政府監(jiān)管人數(shù)存在著不足的問題，一般情況下，金融機(jī)構(gòu)的設(shè)立都需要經(jīng)監(jiān)管部門審批，監(jiān)管部門可以通過設(shè)置門檻提高金融機(jī)構(gòu)的水平，另一方面也在于通過控制數(shù)量規(guī)避監(jiān)管人員不足問題。而現(xiàn)在大量從事金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)的存在已經(jīng)既成事實，即使以后歸口監(jiān)管，也存在著監(jiān)管人手不足的問題。三是監(jiān)管人員專業(yè)性不足，對民間金融的監(jiān)管現(xiàn)在主要由政府的金融辦負(fù)責(zé)，與一行三會相比，金融辦歷史短，人員來源多樣，對金融監(jiān)管本身都需要一個熟悉過程，加之民間金融要比正規(guī)金融更復(fù)雜，就民間金融發(fā)展方向、監(jiān)管的重點等需要專業(yè)判斷方面存在較嚴(yán)重不足。
3.缺少監(jiān)管的法律法規(guī)。民間金融的監(jiān)管需要立法先行，但相關(guān)的法律法規(guī)卻存在諸多不足。一是法律法規(guī)不健全，除小額貸款公司、融資性擔(dān)保公司、典當(dāng)行、融資租賃公司和商業(yè)保理公司有相應(yīng)的法律法規(guī)外，其他類型的民間金融機(jī)構(gòu)都沒有針對性的法律法規(guī)進(jìn)行規(guī)范，只能依靠民法、刑法或者司法解釋進(jìn)行監(jiān)管和處理。二是法律法規(guī)的可執(zhí)行性低，既有的法律法規(guī)很多都是原則性規(guī)定，執(zhí)行的程序條件都未規(guī)定，被監(jiān)管的民間金融機(jī)構(gòu)不清楚如何遵守法律法規(guī)，監(jiān)管者也難以給出明確的監(jiān)管信號，造成監(jiān)管者與被監(jiān)管者矛盾。三是法律法規(guī)的制定原則缺少嚴(yán)格的論證，例如對民間金融機(jī)構(gòu)實行審慎監(jiān)管還是非審慎監(jiān)管，監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)是否以資本金為準(zhǔn)，資金的來源與使用有何規(guī)定，是否對公司的公司治理進(jìn)行干預(yù)以及干預(yù)的標(biāo)準(zhǔn)是什么，公司的檔案記錄如何規(guī)定等等。這些內(nèi)容對于監(jiān)管方式及民間金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展非常關(guān)鍵，需要在法律法規(guī)中體現(xiàn)出來。
三、世界其他國家民間金融監(jiān)管的經(jīng)驗
世界各國對于民間金融的監(jiān)管還沒有形成完整的體系，不過一些國家對此進(jìn)行了實踐，積累了一定的經(jīng)驗?？傮w來說，對于民間金融監(jiān)管模式主要有以下幾種。
1.對民間金融立法規(guī)范使之遵守正規(guī)金融的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。針對一些數(shù)量多、規(guī)模大、經(jīng)營成熟的民間金融進(jìn)行專門立法監(jiān)管，使之正規(guī)化。如美國信用社曾是美國民間金融主要的組織形式，為此美國國會頒布《聯(lián)邦信用社法》（1934）給予其合法身份并設(shè)立專門監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管，他們繳納存款保險并受存款保險公司監(jiān)管。美國的社區(qū)銀行是非正規(guī)金融轉(zhuǎn)為正規(guī)金融的典范，美國的社區(qū)銀行為獨立的銀行和儲蓄機(jī)構(gòu)，服務(wù)于中小企業(yè)和社區(qū)居民，其資產(chǎn)規(guī)模小，分支機(jī)構(gòu)少，主要在居民聚集區(qū)經(jīng)營，其組織形式可以為商業(yè)銀行，也可以是儲蓄機(jī)構(gòu)和互助儲蓄機(jī)構(gòu)，社區(qū)銀行要遵守商業(yè)銀行的基本監(jiān)管規(guī)則，只是其監(jiān)管的標(biāo)準(zhǔn)要比一般商業(yè)銀行寬松。我國臺灣地區(qū)也存在著諸如合會、地下錢莊等民間金融組織形式，雖經(jīng)嚴(yán)歷打擊仍然存在，1989年臺灣實行民間金融“合法化”運動，通過了新《銀行法》，允許銀行設(shè)立自由，部分民間地下金融迅速浮出水面注冊為銀行，進(jìn)入正規(guī)發(fā)展軌道。
2.立法保護(hù)民間金融但發(fā)揮其自身特點。比較典型的是德國的合作金融，德國是世界合作金融的發(fā)源地，1847年萊富埃森（Raiffeisen）創(chuàng)立了農(nóng)村信用合作社，之后發(fā)展為萊富埃森合作銀行;此后舒爾茨創(chuàng)立城市信用合作社，后發(fā)展為大眾合作銀行。1889年德國頒布了《合作社法》，以法律形式把合作社組織形式、運營模式等固定下來，為合作社的發(fā)展提供了法律保障。1895年德國組建中英合作銀行，并成立全國合作銀行協(xié)會。到現(xiàn)在合作銀行遍布德國城鄉(xiāng)，成為德國主要金融服務(wù)提供者。臺灣民間金融合法化運動中，1999年通過了《民法債編》，以法律形式將合會等金融組織列為已有民事法律體系規(guī)范的對象，對民間金融作出了明確的規(guī)范。
3.將民間金融轉(zhuǎn)化成正規(guī)金融。這類模式的典型代表是日本。日本很久以來就存在輪轉(zhuǎn)型互助基金稱為“無盡”（Muji），為當(dāng)?shù)氐募彝ズ椭行⌒推髽I(yè)提供資金。1915年日本出臺《無盡業(yè)法》，把無盡進(jìn)行合并組成多家聯(lián)合股份公司，規(guī)定了注冊資本、組成人數(shù)、組織形式、存續(xù)期等，成為法律認(rèn)可的組織。二戰(zhàn)后日本出現(xiàn)了許多小型金融公司，在客戶存入適當(dāng)金額后可以一次性獲得高于其存入的金額的貸款，稱為互助無盡，這種組織形式顯然比無盡更為健全，為此1951年日本通過《互助銀行法案》，把無盡轉(zhuǎn)變?yōu)榛ブy行，開始向商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變。到20世紀(jì)80年代，互助銀行業(yè)務(wù)范圍與一般銀行已經(jīng)無差異，日本金融顧問委員會于1985年開始倡導(dǎo)把互助銀行轉(zhuǎn)變?yōu)樯虡I(yè)銀行。在1989年和1990年間，日本所有互助銀行轉(zhuǎn)變?yōu)樯虡I(yè)銀行。
4.對民間金融進(jìn)行扶持。一般來說政府對于民間金融的發(fā)展持一種消極立場，但由于民間金融在提供金融服務(wù)方面具有正規(guī)金融不具備的優(yōu)勢，特別是普惠金融概念的提出，世界很多國家的政府開始重視民間金融的發(fā)展，采取措施推動民間金融開展業(yè)務(wù)。這方面的典型是小額貸款公司。小額貸款主要向低收入人群提供貸款，采取諸如群貸的方式降低風(fēng)險。改變了過去金融主要向富人提供服務(wù)的經(jīng)營特點，因而受到世界銀行的推薦。世界許多國家都在本國推行這類業(yè)務(wù)。
上述對民間金融監(jiān)管的成功案例可以看出有幾個特點，一是對民間金融的作用給予承認(rèn)而非取締，監(jiān)管的介入是為了更好地發(fā)揮民間金融的既有作用;二是監(jiān)管同時把民間金融運營模式標(biāo)準(zhǔn)化，以利于在更大范圍內(nèi)推廣;三是特別注重自律組織在監(jiān)管中的作用，上述民間金融在進(jìn)行監(jiān)管后都成立了相應(yīng)的自律組織（協(xié)會），在增強(qiáng)監(jiān)管針對性同時可以降低監(jiān)管成本;四是把民間金融機(jī)構(gòu)納入監(jiān)管的模式多樣化，不搞一刀切。
四、對我國民間金融監(jiān)管的建議
把民間金融置于監(jiān)管之下無論對于民間金融本身還是對于社會利益都是必要的。但具體到監(jiān)管體制的建設(shè)，則需要多方面考慮。
1.監(jiān)管要讓民間金融合法化與透明化。金融業(yè)從事的是資金的往來，與生產(chǎn)制造業(yè)最大的不同是無形化因而隱蔽性很強(qiáng)，對其打壓不會讓民間金融消失，只會讓其轉(zhuǎn)入地下。當(dāng)民間金融轉(zhuǎn)入地下時，其風(fēng)險不會消失而且由于無法對其監(jiān)控，其結(jié)果是只有當(dāng)問題很嚴(yán)重時才會暴發(fā)出來，給社會造成巨大損失。因此對民間金融監(jiān)管目的之一就是讓民間金融能夠透明化，陽光化，而要做到這一點就是讓其合法化。民間金融所隱藏的涉嫌犯罪行為也只有通過透明化才能最大限度地壓低。針對不同的民間金融建立起從一般民法到專業(yè)化法律的一系列法律體系，讓民間金融在法律框架下運轉(zhuǎn)。
2.民間金融的監(jiān)管應(yīng)當(dāng)采用多種模式。我國幅原遼闊，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平層次多樣，經(jīng)濟(jì)類型眾多，對金融需求多樣，因此民間金融機(jī)構(gòu)的類型眾多。監(jiān)管應(yīng)當(dāng)針對不同類型的民間金融機(jī)構(gòu)設(shè)置不同的監(jiān)管制度，對民間金融監(jiān)管采取適度原則，防止過度監(jiān)管使民間金融失去低成本與靈活性。對于那些服務(wù)于眾多客戶群體的民間金融，可以更標(biāo)準(zhǔn)化，監(jiān)管相對嚴(yán)格，以利于推廣;對于那些針對客戶群體比較少，不宜標(biāo)準(zhǔn)化，在進(jìn)行監(jiān)管時尊重其經(jīng)營特點，減少政府干預(yù)。
3.注重發(fā)揮自律組織的作用。對于民間金融監(jiān)管來說自律組織非常重要，與政府監(jiān)管相比，行業(yè)協(xié)會的自律管理更具成本優(yōu)勢與信息優(yōu)勢，并能有效規(guī)范行業(yè)內(nèi)經(jīng)營。對于監(jiān)管當(dāng)局來說，自律組織可以承擔(dān)相當(dāng)部分的監(jiān)管職能，面對數(shù)量眾多的民間金融機(jī)構(gòu)，其組織與管理量很大，這是監(jiān)管當(dāng)局在人力上難以勝任的;其次自律組織可以起到與政府部門協(xié)調(diào)的功能，民間金融機(jī)構(gòu)的需求多樣，其發(fā)展過程中需要政府部門解決某些問題和出臺扶持政策，自律組織可以與政府部門協(xié)商解決;三是自律組織可以對本類型的民間金融機(jī)構(gòu)發(fā)展與完善提供規(guī)劃，就存在的問題解決的方案。
4.監(jiān)管需要確定一些標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管規(guī)則。對于民間金融監(jiān)管，一些核心內(nèi)容需要明晰。一是吸收公眾存款，雖然世界一些國家允許民間金融吸收公眾存款，但是從金融脆弱性角度來說我國不應(yīng)當(dāng)放開這一規(guī)定，把民間金融機(jī)構(gòu)單體規(guī)?？刂圃谝欢ǚ秶鷥?nèi)是合理的。二是信息公開，民間金融的資金往來應(yīng)當(dāng)進(jìn)行登記，在電子信息化與網(wǎng)絡(luò)化下，這種信息的登記成本已經(jīng)很低，可以考慮信貸登記系統(tǒng)向民間金融開放，換取其信息的登記，做到激勵相容。三是民間金融治理架構(gòu)與組織管理架構(gòu)，由于其資金來源不是吸收公眾存款，其資金來源、股權(quán)結(jié)構(gòu)、治理結(jié)構(gòu)與組織管理結(jié)構(gòu)可以由機(jī)構(gòu)自身決定，只是提供指導(dǎo)意見，由于金融行業(yè)的特殊性，可以建議民間金融機(jī)構(gòu)聘用專業(yè)人士進(jìn)行管理與運營，特別高層管理人員聘用有正規(guī)金融從來經(jīng)歷的人員擔(dān)非常有必要。
參考文獻(xiàn)：
[1]范寶文.民間金融監(jiān)管模式創(chuàng)新研究[D].碩士論文，山東大學(xué)，2013，5.
[2]劉少軍.我國民間金融的功能定位與監(jiān)管體制研究[J].中國政法大學(xué)學(xué)報，2012，5.
[3]汪麗麗.非正式金融法律規(guī)制研究[D].博士論文，華東政法大學(xué)，2013，5.
論文關(guān)鍵詞：農(nóng)村金融金融缺失制度安排
論文摘要：改革開放以來，我國農(nóng)村地區(qū)對金融服務(wù)的需求日益多樣化和高度化，但目前的農(nóng)村金融體系所提供的金融支持與金融服務(wù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能適應(yīng)其要求，出現(xiàn)農(nóng)村金融的缺失。農(nóng)村金融缺失的原因很多，制度經(jīng)濟(jì)學(xué)認(rèn)為，農(nóng)村金融的制度缺陷是農(nóng)村金融缺失的一個重要根源，因而可以采取一系列的制度安排，以構(gòu)建一個功能完善，分工合理，產(chǎn)權(quán)明晰，監(jiān)管有力的農(nóng)村金融體系。
我國是一個人口眾多，農(nóng)村人口占大多數(shù)的發(fā)展中國家，農(nóng)業(yè)在我國是安天下、穩(wěn)民心的基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)。隨著農(nóng)村工商業(yè)的迅速發(fā)展和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)化、市場化程度的提高，資金需求呈現(xiàn)剛性增長態(tài)勢，對金融服務(wù)的要求也趨向多樣化。但是，在現(xiàn)階段農(nóng)村金融體系所提供的金融支持與金融服務(wù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能適應(yīng)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展的要求，農(nóng)村金融體制的改革相對落后于農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整步伐，社會主義新農(nóng)村建設(shè)受到嚴(yán)重的資金“瓶頸”。這種農(nóng)村金融支持的缺失，使農(nóng)村陷入了一種“資金少——效益差——農(nóng)村貧困——資金更少——效益更差——農(nóng)村更貧困”的惡性循環(huán)當(dāng)中，嚴(yán)重制約著農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的發(fā)展和農(nóng)民的增收，使得許多地區(qū)尤其是中西部地區(qū)社會主義新農(nóng)村建設(shè)因缺乏金融支持而無法正常啟動。
一般認(rèn)為，農(nóng)村金融支持的缺失與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展水平和市場化程度不高密切相關(guān)，但從理論上講，相關(guān)的制度安排不合理以及缺乏必要的政策引導(dǎo)也是不容忽視的因素。制度經(jīng)濟(jì)學(xué)認(rèn)為，金融制度是一種節(jié)約交易費用與增進(jìn)資源配置效率的制度安排，其產(chǎn)生與變遷既不是隨意的，也不是按照某種意志與外來模式人為安排的，它并不僅僅是一種有形的框架，而是一系列相互關(guān)聯(lián)的演進(jìn)過程的結(jié)晶。也就是說，我國農(nóng)村金融扶持的缺失很大程度上是由制度因素引起的。因此，中央連續(xù)5年的1號文件都提出要加快改革和創(chuàng)新農(nóng)村金融體制，提出要針對農(nóng)村金融需求的特點，按照建設(shè)社會主義新農(nóng)村的要求，建立一種既能彌補(bǔ)“市場失靈”，又能避免“政府失靈”的充滿生機(jī)和活力的融資機(jī)制，引導(dǎo)社會資金回流農(nóng)村，建立健全功能齊全、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、產(chǎn)權(quán)明晰、機(jī)制完善、監(jiān)管有力、具有可持續(xù)發(fā)展能力的農(nóng)村金融體系，加強(qiáng)和改善農(nóng)村金融服務(wù)，促進(jìn)農(nóng)村社會經(jīng)濟(jì)全面發(fā)展，滿足農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的合理資金需要。具體而言，可以從以下幾個方面來完善農(nóng)村金融支持的制度安排。
一、國家或政府層面
首先，應(yīng)該完善農(nóng)村金融的法律法規(guī)建設(shè)，強(qiáng)化農(nóng)村金融支持的制度環(huán)境。-_一方面，根據(jù)農(nóng)村金融的特點，加強(qiáng)農(nóng)村金融的立法工作。一是在《商業(yè)銀行法》的基礎(chǔ)上，針對農(nóng)村金融發(fā)展實際，盡快制定出臺專門的農(nóng)村金融服務(wù)法、農(nóng)村金融監(jiān)管法，如《農(nóng)村金融法》或《農(nóng)村合作金融法》等，就農(nóng)村金融性質(zhì)、法定存款準(zhǔn)備金、市場準(zhǔn)入退出機(jī)制等方面作出明確規(guī)定，使各種合法資金放心進(jìn)入農(nóng)村金融組織，結(jié)束農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)長期以來參照《公司法》和《商業(yè)銀行法》經(jīng)營管理的無序局面；二是借鑒國外的實踐，制定有關(guān)支持或鼓勵農(nóng)村金融發(fā)展的法律法規(guī)，如《農(nóng)村金融服務(wù)促進(jìn)法》、《農(nóng)業(yè)保險法》等，支持農(nóng)村金融的發(fā)展；三是要盡快修訂完善《破產(chǎn)法》、《刑法》、《擔(dān)保法》、《物權(quán)法》等法律法規(guī)，為農(nóng)村金融的良性運轉(zhuǎn)提供法律支持。另一方面，大力推行依法行政。在處理和協(xié)調(diào)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)金融事務(wù)中要真正做到有法必依；執(zhí)法必嚴(yán)，地方政府要自覺克服地方保護(hù)主義，大力支持司法公正，保障政府信用，杜絕不應(yīng)有的行政干預(yù)。
其次，國家和政府應(yīng)該大力推進(jìn)農(nóng)村信用體系建設(shè)，完善農(nóng)村信用擔(dān)保和失信懲罰機(jī)制。一個良好的農(nóng)村信用環(huán)境是農(nóng)村金融和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的重要保證，因而要著眼長遠(yuǎn)，突出重點，注重實效，建立起有效的農(nóng)村信用體系，改善農(nóng)村信用環(huán)境。在這方面，應(yīng)該充分發(fā)揮國家和政府的主導(dǎo)作用。一方面，是政府要帶頭講誠信，提高行政的公信力；另一方面，政府和司法機(jī)關(guān)要把農(nóng)村信用體系建設(shè)列為政績考核指標(biāo)，以形成齊抓共管、綜合治理的農(nóng)村信用環(huán)境工作機(jī)制。此外，工商、稅收、金融、司法、新聞媒體等有關(guān)部門要聯(lián)手打擊逃廢債務(wù)行為，運用行政、經(jīng)濟(jì)、法律等多種手段對失信者進(jìn)行嚴(yán)厲懲罰，為農(nóng)村信用體系建設(shè)創(chuàng)造良好的外部環(huán)境。
另外，國家還應(yīng)該要大力推進(jìn)農(nóng)村金融體系的配套改革，包括農(nóng)村土地產(chǎn)權(quán)政策、財政金融政策、農(nóng)村社會保障政策等改革，比如構(gòu)建農(nóng)村金融財政補(bǔ)償機(jī)制和稅收優(yōu)惠機(jī)制等。
二、金融機(jī)構(gòu)層面
(一)正規(guī)性金融層面
我國農(nóng)村地區(qū)的正規(guī)性金融機(jī)構(gòu)主要包括四個部分：農(nóng)村信用社、四大國有商業(yè)銀行、郵政儲蓄和政策性農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)即農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。由于他們各自的立足點不同，因而應(yīng)該根據(jù)各自的業(yè)務(wù)重點進(jìn)行相應(yīng)的體制創(chuàng)新，以促進(jìn)農(nóng)村金融的發(fā)展。
第一，繼續(xù)深化農(nóng)村信用社改革，堅持農(nóng)村信用社支農(nóng)地位不動搖。農(nóng)村信用社改革的根本目的就是激活其作為農(nóng)村金融主力軍和聯(lián)系農(nóng)民金融紐帶的作用，真正成為服務(wù)“三農(nóng)”發(fā)展的社區(qū)性金融機(jī)構(gòu)，但目前的農(nóng)村信用社改革已經(jīng)出現(xiàn)了“去農(nóng)化”傾向，有著強(qiáng)烈的商業(yè)化趨向，主要表現(xiàn)在“合作”性質(zhì)退化，“商業(yè)”性質(zhì)增強(qiáng)。因此，農(nóng)村信用社的改革務(wù)必堅持“三農(nóng)”方向，防止“去農(nóng)化”，堅持為“三農(nóng)”服務(wù)的宗旨不能動搖。當(dāng)前要著力抓好法人治理結(jié)構(gòu)和機(jī)制建設(shè)，大力抓好經(jīng)營和發(fā)展，壯大農(nóng)村信用社的資金實力，進(jìn)一步增強(qiáng)支農(nóng)服務(wù)功能，發(fā)揮好支農(nóng)主力軍作用。
第二，大力推動商業(yè)性金融立足農(nóng)村市場，尋找新的利潤增長點。國有商業(yè)銀行股份制改造是大方向，但這并不意味著將從農(nóng)村市場全面退出，應(yīng)該通過市場化手段發(fā)揮支農(nóng)作用，在農(nóng)村市場尋找新的利潤增長點。即在加強(qiáng)風(fēng)險控制的同時，發(fā)掘優(yōu)質(zhì)客戶，并根據(jù)農(nóng)村市場的特點，積極進(jìn)行金融產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新，開發(fā)出適合農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的存、貸款種類，在支持“三農(nóng)”的同時，兼顧自己的盈利目標(biāo)，開拓經(jīng)營范圍。
第三，加大政策性金融支農(nóng)力度，增強(qiáng)其“三農(nóng)”服務(wù)功能。一是對農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行重新定位，將其營業(yè)網(wǎng)點鋪設(shè)到縣級及中心鄉(xiāng)鎮(zhèn)，并延伸服務(wù)對象，在做好傳統(tǒng)的糧棉油購銷儲備信貸業(yè)務(wù)的同時，應(yīng)適當(dāng)拓寬業(yè)務(wù)范圍，積極介入農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、農(nóng)業(yè)科技開發(fā)推廣、農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)等政策性金融業(yè)務(wù)，辦理其他金融機(jī)構(gòu)、外國政府和國際組織的轉(zhuǎn)貸、委托業(yè)務(wù)，開展形式多樣的支農(nóng)活動，探索農(nóng)村政策性金融的新路子。二是充分發(fā)揮開發(fā)性金融的作用，將開發(fā)性金融推進(jìn)到“縣域經(jīng)濟(jì)”和“三農(nóng)”領(lǐng)域。進(jìn)一步擴(kuò)大國家開發(fā)銀行的“開發(fā)性金融”的功能，使國家開發(fā)銀行能夠參與“三農(nóng)”開發(fā)，發(fā)揮開發(fā)性金融的杠桿作用，引導(dǎo)金融資源流向農(nóng)村。
第四，加快郵政儲蓄機(jī)構(gòu)的改革，組建郵政儲蓄銀行，充分發(fā)揮其網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢，更好地為“三農(nóng)”服務(wù)。目前，中國郵政儲蓄銀行已被批準(zhǔn)籌建，其業(yè)務(wù)重點將是面向城市社區(qū)和廣大農(nóng)村地區(qū)，與其他商業(yè)銀行形成良好的互補(bǔ)關(guān)系，來支持社會主義新農(nóng)村建設(shè)。
(二)民間金融層面
由于我國農(nóng)村地區(qū)正規(guī)性金融的長期缺失，使得農(nóng)村民間金融異常活躍，在農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著不可或缺的作用。但是，農(nóng)村民間金融缺乏必要的金融監(jiān)管，蘊含著極大的金融風(fēng)險，影響到農(nóng)村地區(qū)的安定與團(tuán)結(jié)?！虼耍瑧?yīng)該積極推動民間金融合法化，引導(dǎo)民間金融的合理、健康運行，使之成為農(nóng)村正規(guī)金融的有效補(bǔ)充?？芍贫ā睹耖g融資法》等相關(guān)的法律使民間金融合法化，這樣既可以規(guī)范民間金融行為，又能使其獲得應(yīng)有的權(quán)益和保護(hù)；同時降低市場準(zhǔn)入門檻，減少行業(yè)行政許可審批，允許民間以多種形式興辦金融業(yè)，特別是大力發(fā)展小額信貸組織和互助合作金融組織，條件成熟時可考慮設(shè)立民營銀行，構(gòu)建競爭性的農(nóng)村金融組織體系，更好為“三農(nóng)”服務(wù)。此外，銀行監(jiān)管部門不僅要加強(qiáng)對民間金融的監(jiān)管，更要根據(jù)實際情況，在民間金融組織內(nèi)部建立有效的內(nèi)部監(jiān)管機(jī)制，及時、準(zhǔn)確地披露經(jīng)營狀況和經(jīng)營風(fēng)險。
三、其他層面
首先，應(yīng)該積極探索建立形式多樣的農(nóng)業(yè)保險機(jī)構(gòu)。一是要根據(jù)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)特別是種養(yǎng)業(yè)的風(fēng)險特點，大力發(fā)展政策性農(nóng)業(yè)保險，連續(xù)三年的中央的1號文件也在不同程度上強(qiáng)調(diào)了要發(fā)展政策性農(nóng)業(yè)保險制度。這充分表明國家應(yīng)該成立農(nóng)業(yè)風(fēng)險基金，組建專業(yè)的政策性農(nóng)業(yè)保險公司，貫徹國家農(nóng)業(yè)保護(hù)政策，經(jīng)營管理國家農(nóng)業(yè)風(fēng)險基金，為農(nóng)業(yè)信貸機(jī)構(gòu)提供風(fēng)險保障，監(jiān)督和管理眾多農(nóng)業(yè)保險基層機(jī)構(gòu)。二是積極開展各種形式的農(nóng)村合作保險，組建以農(nóng)民為主體的地區(qū)性合作保險組織。三是鼓勵商業(yè)保險機(jī)構(gòu)開展農(nóng)業(yè)保險業(yè)務(wù)，開發(fā)適合農(nóng)民需要的險種，滿足農(nóng)民不同層次的保險需求。通過上述措施，在農(nóng)村地區(qū)形成一個以政策性農(nóng)業(yè)保險為主體、農(nóng)村合作保險和商業(yè)保險為輔的多層次保險體系，保障農(nóng)業(yè)發(fā)展和農(nóng)村信貸資金安全，更好地為“三農(nóng)”服務(wù)。
一、會議的基本特點
由于每屆會議的時間、地點、背景、主題、舉辦方等各不相同,因此,每屆會議都各有特色。本次會議共有如下幾個特點:
(一)亞洲學(xué)者與官員參與程度高
亞洲參會代表占代表總量的近三分之一,其中我國參與代表也明顯多于往年;有超過一半的發(fā)言代表來自亞洲。與此同時,亞洲代表也比以前更為活躍地參與研討,其他各洲代表對亞洲行政改革的理論與實踐也更為關(guān)注。亞洲代表之所以有比較高的熱情參與本次會議,主要有兩方面原因,一是經(jīng)過二十多年的發(fā)展,亞洲各國已經(jīng)形成了比較成熟的實踐經(jīng)驗與比較深入的改革反思;二是本次會議在印尼召開,亞洲代表的參會成本相對較低。
(二)政府職責(zé)、能力與治理模式是研討重點
新公共管理運動初期,公共行政的理論研究和實踐探索以政府職能與角色定位、治理模式構(gòu)建為重點。此后,管理與服務(wù)技術(shù)、工具的科學(xué)化成為研究與探討的熱點。近年來,人們對新公共管理理論與實踐反思不斷深化,而由美國次貸危機(jī)引發(fā)的全球性金融危機(jī)又使這種反思全面升溫。在公共行政實踐領(lǐng)域,以追求公共價值為主要目標(biāo)的協(xié)同行政與公平行政逐漸受到重視,逆市場化、民營化和分權(quán)化以及源于此的管理體制改革和政府能力建設(shè)成為一種新潮流,而在國際行政科學(xué)研究領(lǐng)域,對政府職責(zé)、能力與治理模式重構(gòu)的探討再次成為熱點,且超越“政府規(guī)?！币暯恰ⅰ澳芰m度”成為研究重點。在三個分議題中,第一個分議題,即以重理政府責(zé)任與角色為核心的公共行為再審視成為提交論文最多的議題,共收到論文49篇,占論文總量的45%,而第二、第三議題中的相當(dāng)一部分論文,也從政府如何履行職責(zé)、更好履行職責(zé)的角度闡述了政府在發(fā)展中的地位、作用及其應(yīng)具備的能力。
(三)實證研究成果是主體
關(guān)注實踐發(fā)展,提升實踐經(jīng)驗,推動公共行政理論發(fā)展,是國際行政科學(xué)學(xué)會的使命。近年來,參會論文對公共行政改革實踐的關(guān)注程度不斷提高,本次會議依然如此,其突出表現(xiàn)就是絕大多數(shù)發(fā)言論文以案例分析、改革經(jīng)驗總結(jié)為主要內(nèi)容。縱觀發(fā)言論文以及大會交流研討的總體情況,實證研究主要集中在兩個方面:一是對新公共管理改革實踐的反思與審視;二是對協(xié)同行政與公平行政改革實踐的經(jīng)驗總結(jié)。這兩個關(guān)注點的形成清楚地表明,各國的公共行政改革實踐仍處于相對活躍的發(fā)展時期,公共行政理論也處于否定之否定的持續(xù)演進(jìn)時期。
(四)更為關(guān)注國際比較
目前,全球化(區(qū)域化)與民族化是公共行政發(fā)展的兩個重要維度,全球化(區(qū)域化)使公共行政的國際協(xié)同、合作與借鑒更為必要與急迫,民族化則使公共行政的個性需求與比較優(yōu)勢更為凸顯。正因如此,國際比較逐步成為國際行政科學(xué)領(lǐng)域一種重要的研究方法,相關(guān)成果不僅成為探索國際行政科學(xué)發(fā)展規(guī)律的有效基礎(chǔ),也成為各國公共行政實踐領(lǐng)域開展國際合作與提升國家競爭力的可靠依據(jù)。本次會議比較研究持續(xù)升溫:一是使用比較方法進(jìn)行分析的論文比重明顯大于往屆;二是比較的對象主體更為多元,不僅有傳統(tǒng)的雙邊比較,更有廣泛的多邊比較;三是比較的內(nèi)容更為廣泛,不僅有管理方法即工具層面的比較,還有治理結(jié)構(gòu)即管理體制、歷史文化傳統(tǒng)與民族偏好層面的比較;四是比較的交流更為深入,不僅有彼此實踐與學(xué)術(shù)成果的相互展示,更有基于共同關(guān)注問題的觀點交流與碰撞。
(五)公共行政實踐領(lǐng)域與理論研究領(lǐng)域的互動明顯
公共行政理論指導(dǎo)并引領(lǐng)公共行政實踐發(fā)展是國際行政科學(xué)學(xué)會的一貫追求。公共行政實踐與理論的良性互動在公共行政改革時期表現(xiàn)尤為明顯,新公共管理運動時期如此,后新公共管理時期同樣如此。后新公共管理時代的公共行政實踐需要有別于新公共管理思潮的行政改革理論浮出水面。以此為背景,近年來,國際行政科學(xué)學(xué)會的會議呈現(xiàn)出學(xué)者與官員共同關(guān)注、學(xué)實互動日益深入、官員更為急迫地探求實踐指導(dǎo)的態(tài)勢。本屆會議,這種態(tài)勢更為突出,政府官員的參與程度明顯提高;學(xué)者更為關(guān)注改革經(jīng)驗總結(jié)。
二、會議主要觀點
全球金融危機(jī)使公共行政面臨更為嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。在此背景下,與會代表圍繞會議主題與分議題,對新公共管理的反思以及基于此的對政府角色、公共治理、行政文化和政府能力建設(shè)等問題的探討都更為系統(tǒng)深入,其核心思想就是應(yīng)強(qiáng)化政府作用,重視文化公共行政的影響,加強(qiáng)政府能力建設(shè)和公共治理結(jié)構(gòu)優(yōu)化。
(一)政府角色需要重新定位
新公共管理理論認(rèn)為,政府責(zé)任有限,其職能是“掌舵”而不是“劃槳”,其活動內(nèi)容是提供市場做不了也做不好的服務(wù),即提供具有非排他性的公共產(chǎn)品和服務(wù)。在新公共管理理論的推動下,很多國家認(rèn)為“小政府”是一種理想模式,相信小政府和基于市場的改革會強(qiáng)化政府治理能力。因此,在20世紀(jì)八九十年代期間,很多國家開展了以市場為導(dǎo)向、縮小政府規(guī)模的行政改革。但對市場過度依賴,對社會公平一定程度的忽視,已經(jīng)蘊涵著政府治理能力的危機(jī)。全球金融危機(jī)使“市場導(dǎo)向型政府”飽受質(zhì)疑,政府職責(zé)和角色再次被重新界定。與會代表認(rèn)為,新公共管理改革所倡導(dǎo)的“小政府”,不是適合于所有國家的萬能鑰匙,也不是國家能力和穩(wěn)定的保證;政府的職能范圍、規(guī)模和結(jié)構(gòu),取決于國家的歷史背景和制度能力,每個國家都應(yīng)該找到適合自己的改革路徑。
(二)民營化需要重新評估
在新公共管理時期,民營化是政府改革的一個重要方面,尤其是過去的十年,新公共管理利用市場化的管理技術(shù)提高效率,市場在政府公共服務(wù)提供中的作用逐漸上升。公共選擇理論認(rèn)為,自由主義政策會提高政策實施效率;通過民營化,私人企業(yè)參與公共服務(wù)提供,私有化通過減少政府作用提高效益;即使在市場失靈、政府干預(yù)合法化的情況下,私有化也能帶來經(jīng)濟(jì)效益。因此,民營化的發(fā)展和不斷增加的公共服務(wù)合同外包使政府在公共服務(wù)提供中的角色發(fā)生了極大變化。但目前,民營化已經(jīng)受到廣泛質(zhì)疑,逆民營化正在進(jìn)行之中。英國、澳大利亞、新西蘭、美國等許多國家已經(jīng)開始將公共服務(wù)外包逐漸收回,美國“9·11”事件之后,民營的機(jī)場安檢已經(jīng)收歸政府交通安全管理部門。因此,在未來的公共行政改革制度設(shè)計中,要充分考慮民營化的負(fù)面影響,探索新的替代政策。
(三)公眾回應(yīng)性需要進(jìn)一步強(qiáng)化
在新公共管理運動中,多元治理、良政成為公共行政的新理念,政府不再是管理公共事務(wù)的唯一主體,包括私營部門和公共部門在內(nèi)的多元主體參與到政府管理中來。許多人相信,這種多元主體治理在促進(jìn)區(qū)域發(fā)展方面是一種強(qiáng)有力的戰(zhàn)略模式。實際上,為實現(xiàn)區(qū)域發(fā)展目標(biāo)尤其是社會福利,每個主體,包括政府、私營部門和社團(tuán),都有其可以分享和合作的優(yōu)勢。然而,一些主體可能存在個體或集團(tuán)利益,其腐敗或者尋租行為會削弱區(qū)域發(fā)展。為解決這個問題,與會代表認(rèn)為,在后新公共管理時期,應(yīng)建設(shè)良好的公共政府和合作政府;回應(yīng)性治理應(yīng)成為這一時期的新概念;政府管理應(yīng)更加多元,人民應(yīng)被授予更多權(quán)利;應(yīng)以更強(qiáng)調(diào)責(zé)任、協(xié)作、參與為前提,重構(gòu)公共行政中的多方合作關(guān)系。
(四)政府職能與能力需要重構(gòu)
基于對新公共管理思想與實踐的反思,面對新的公共行政環(huán)境,與會代表普遍認(rèn)同政府職能與能力必須重構(gòu)的觀點。具體而言,很多與會代表認(rèn)為,進(jìn)入后新公共管理時代,在全球化和本土化的雙重壓力下,各國政府的能力重構(gòu)應(yīng)重點考慮如下幾個方面的內(nèi)容:
1.強(qiáng)化政府公共性。面對新的變革,政府要強(qiáng)化代表公共利益、提供公共服務(wù)、保證社會公平、維護(hù)發(fā)展環(huán)境等方面的職責(zé),要成為促進(jìn)社會融合和促使各類主體達(dá)成共同使命的領(lǐng)導(dǎo)者、參與公共管理與服務(wù)的各類主體的合作伙伴和支持者、合作與協(xié)作集體中的行為激勵者與約束者。
2.加強(qiáng)政府對社會和公民的保護(hù)。不同國家有不同的制度體系和經(jīng)濟(jì)社會條件,但不管是發(fā)達(dá)國家還是發(fā)展中國家,政府都必須承擔(dān)如下職責(zé),即加強(qiáng)對公民和社會的保護(hù),加強(qiáng)教育、培訓(xùn)、社會保障,消除性別歧視,保護(hù)弱勢群體,最大程度地滿足社會愿望。
3.政府要著力維護(hù)社會公正和秩序。政府要在公共服務(wù)的供給上避免過度追求效率,以社會公正、公共利益、社會責(zé)任等作為價值標(biāo)準(zhǔn)評估公共服務(wù),保證公共服務(wù)受益者的公共服務(wù)可獲得性,為弱勢群體提供更多的公共服務(wù)。
4.通過管理創(chuàng)新提高政府管理能力。通過平衡記分卡、業(yè)務(wù)流程再造等方式,提高政府績效管理水平和質(zhì)量。以公眾滿意度為重要參照,實行全面質(zhì)量管理,追求整體協(xié)同績效。大力推行電子政務(wù),建立管理與服務(wù)規(guī)范和標(biāo)準(zhǔn)體系。
1.論信息安全、網(wǎng)絡(luò)安全、網(wǎng)絡(luò)空間安全
2.用戶參與對信息安全管理有效性的影響——多重中介方法
3.基于信息安全風(fēng)險評估的檔案信息安全保障體系構(gòu)架與構(gòu)建流程
4.論電子檔案開放利用中信息安全保障存在的問題與對策
5.美國網(wǎng)絡(luò)信息安全治理機(jī)制及其對我國之啟示
6.制度壓力、信息安全合法化與組織績效——基于中國企業(yè)的實證研究
7.“棱鏡”折射下的網(wǎng)絡(luò)信息安全挑戰(zhàn)及其戰(zhàn)略思考
8.再論信息安全、網(wǎng)絡(luò)安全、網(wǎng)絡(luò)空間安全
9.“云計算”時代的法律意義及網(wǎng)絡(luò)信息安全法律對策研究
10.計算機(jī)網(wǎng)絡(luò)信息安全及其防護(hù)對策
11.網(wǎng)絡(luò)信息安全防范與Web數(shù)據(jù)挖掘技術(shù)的整合研究
12.現(xiàn)代信息技術(shù)環(huán)境中的信息安全問題及其對策
13.處罰對信息安全策略遵守的影響研究——威懾理論與理性選擇理論的整合視角
14.論國民信息安全素養(yǎng)的培養(yǎng)
15.國民信息安全素養(yǎng)評價指標(biāo)體系構(gòu)建研究
16.高校信息安全風(fēng)險分析與保障策略研究
17.大數(shù)據(jù)信息安全風(fēng)險框架及應(yīng)對策略研究
18.信息安全學(xué)科體系結(jié)構(gòu)研究
19.檔案信息安全保障體系框架研究
20.美國關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施信息安全監(jiān)測預(yù)警機(jī)制演進(jìn)與啟示
21.美國政府采購信息安全法律制度及其借鑒
22.“5432戰(zhàn)略”:國家信息安全保障體系框架研究
23.智慧城市建設(shè)對城市信息安全的強(qiáng)化與沖擊分析
24.信息安全技術(shù)體系研究
25.電力系統(tǒng)信息安全研究綜述
26.美國電力行業(yè)信息安全工作現(xiàn)狀與特點分析
27.國家信息安全協(xié)同治理:美國的經(jīng)驗與啟示
28.論大數(shù)據(jù)時代信息安全的新特點與新要求
29.構(gòu)建基于信息安全風(fēng)險評估的檔案信息安全保障體系必要性研究
30.工業(yè)控制系統(tǒng)信息安全研究進(jìn)展
31.電子文件信息安全管理評估體系研究
32.社交網(wǎng)絡(luò)中用戶個人信息安全保護(hù)研究
33.信息安全與網(wǎng)絡(luò)社會法律治理:空間、戰(zhàn)略、權(quán)利、能力——第五屆中國信息安全法律大會會議綜述
34.三網(wǎng)融合下的信息安全問題
35.云計算環(huán)境下信息安全分析
36.信息安全風(fēng)險評估研究綜述
37.淺談網(wǎng)絡(luò)信息安全技術(shù)
38.云計算時代的數(shù)字圖書館信息安全思考
39.“互聯(lián)網(wǎng)+金融”模式下的信息安全風(fēng)險防范研究
40.故障樹分析法在信息安全風(fēng)險評估中的應(yīng)用
41.信息安全風(fēng)險評估風(fēng)險分析方法淺談
42.計算機(jī)網(wǎng)絡(luò)的信息安全體系結(jié)構(gòu)
43.用戶信息安全行為研究述評
44.數(shù)字化校園信息安全立體防御體系的探索與實踐
45.大數(shù)據(jù)時代面臨的信息安全機(jī)遇和挑戰(zhàn)
46.企業(yè)信息化建設(shè)中的信息安全問題
47.基于管理因素的企業(yè)信息安全事故分析
48.借鑒國際經(jīng)驗 完善我國電子政務(wù)信息安全立法
49.美國信息安全法律體系考察及其對我國的啟示
50.論網(wǎng)絡(luò)信息安全合作的國際規(guī)則制定
51.國外依法保障網(wǎng)絡(luò)信息安全措施比較與啟示
52.云計算下的信息安全問題研究
53.云計算信息安全分析與實踐
54.新一代電力信息網(wǎng)絡(luò)安全架構(gòu)的思考
55.歐盟信息安全法律框架之解讀
56.組織信息安全文化的角色與建構(gòu)研究
57.國家治理體系現(xiàn)代化視域下地理信息安全組織管理體制的重構(gòu)
58.信息安全本科專業(yè)的人才培養(yǎng)與課程體系
59.美國電力行業(yè)信息安全運作機(jī)制和策略分析
60.信息安全人因風(fēng)險研究進(jìn)展綜述
61.信息安全:意義、挑戰(zhàn)與策略
62.工業(yè)控制系統(tǒng)信息安全新趨勢
63.基于MOOC理念的網(wǎng)絡(luò)信息安全系列課程教學(xué)改革
64.信息安全風(fēng)險綜合評價指標(biāo)體系構(gòu)建和評價方法
65.企業(yè)群體間信息安全知識共享的演化博弈分析
66.智能電網(wǎng)信息安全及其對電力系統(tǒng)生存性的影響
67.中文版信息安全自我效能量表的修訂與校驗
68.智慧城市環(huán)境下個人信息安全保護(hù)問題分析及立法建議
69.基于決策樹的智能信息安全風(fēng)險評估方法
70.互動用電方式下的信息安全風(fēng)險與安全需求分析
71.高校信息化建設(shè)進(jìn)程中信息安全問題成因及對策探析
72.高校圖書館網(wǎng)絡(luò)信息安全問題及解決方案
73.國內(nèi)信息安全研究發(fā)展脈絡(luò)初探——基于1980-2010年CNKI核心期刊的文獻(xiàn)計量與內(nèi)容分析
74.云會計下會計信息安全問題探析
75.智慧城市信息安全風(fēng)險評估模型構(gòu)建與實證研究
76.試論信息安全與信息時代的國家安全觀
77.IEC 62443工控網(wǎng)絡(luò)與系統(tǒng)信息安全標(biāo)準(zhǔn)綜述
78.美國信息安全法律體系綜述及其對我國信息安全立法的借鑒意義
79.淺談網(wǎng)絡(luò)信息安全現(xiàn)狀
80.大學(xué)生信息安全素養(yǎng)分析與形成
81.車聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下車載電控系統(tǒng)信息安全綜述
82.組織控制與信息安全制度遵守:面子傾向的調(diào)節(jié)效應(yīng)
83.信息安全管理領(lǐng)域研究現(xiàn)狀的統(tǒng)計分析與評價
84.網(wǎng)絡(luò)信息安全及網(wǎng)絡(luò)立法探討
85.神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)在信息安全風(fēng)險評估中應(yīng)用研究
86.信息安全風(fēng)險評估模型的定性與定量對比研究
87.美國信息安全戰(zhàn)略綜述
88.信息安全風(fēng)險評估的綜合評估方法綜述
89.信息安全產(chǎn)業(yè)與信息安全經(jīng)濟(jì)分析
90.信息安全政策體系構(gòu)建研究
91.智能電網(wǎng)物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)架構(gòu)及信息安全防護(hù)體系研究
92.我國網(wǎng)絡(luò)信息安全立法研究
93.電力信息安全的監(jiān)控與分析
94.從復(fù)雜網(wǎng)絡(luò)視角評述智能電網(wǎng)信息安全研究現(xiàn)狀及若干展望
95.情報素養(yǎng):信息安全理論的核心要素
96.信息安全的發(fā)展綜述研究
97.俄羅斯聯(lián)邦信息安全立法體系及對我國的啟示
98.國家信息安全戰(zhàn)略的思考
論文關(guān)鍵詞 金融改革 中小企業(yè) 融資 民間投資
2010年8月，民建中央企業(yè)委員會和中國企業(yè)家調(diào)查系統(tǒng)等組織針對該年度中國民營企業(yè)家進(jìn)行了問卷調(diào)查。該調(diào)查表明，民營企業(yè)融資方式比較單一，主要依靠銀行貸款和民間借貸，“融資難”問題依舊突出。大多數(shù)民營企業(yè)家認(rèn)為，企業(yè)從銀行貸款的利率高于基準(zhǔn)利率，還要付額外費用，銀行貸款已不能完全滿足民營企業(yè)的擴(kuò)張需求，從而期待進(jìn)一步加快金融改革的步伐。在民營經(jīng)濟(jì)高度發(fā)達(dá)的浙江，中小企業(yè)遇到前所未有的發(fā)展瓶頸，企業(yè)倒閉成潮，民間借貸亂象紛呈，某些典型案件（如吳英案）一度成為輿論焦點。在緊迫形勢下，國務(wù)院于3月28日召開常務(wù)會議，批準(zhǔn)實施《浙江省溫州市金融綜合改革試驗區(qū)總體方案》，嘗試為中小企業(yè)融資困境、民間借貸問題探尋出路。
不可否認(rèn)，我國實行改革開放政策以來，經(jīng)濟(jì)發(fā)展和人民生活水平有了翻天覆地的變化，但隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和改革開放的不斷深入，各種社會矛盾也不斷出現(xiàn)，特別是經(jīng)濟(jì)體制繼續(xù)改革的呼聲越來越高，主要表現(xiàn)在：
第一，呼吁平衡收入分配，縮小貧富差距；第二，打破國有企業(yè)的壟斷經(jīng)營，實現(xiàn)平等競爭，形成健康良序的經(jīng)濟(jì)發(fā)展環(huán)境；第三，打破行業(yè)壟斷，讓民營資本真正進(jìn)入金融、鐵路、民航、石化等行業(yè)，使民營經(jīng)濟(jì)獲得更多政策支持。
金融領(lǐng)域是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要領(lǐng)域，一切經(jīng)濟(jì)發(fā)展，都要靠金融支撐，否則一切都無從談起?；仡櫸覈母镩_放以來的經(jīng)濟(jì)發(fā)展歷程，經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成就之一，就是民營企業(yè)的迅速發(fā)展壯大，這是我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一大特色。而民營企業(yè)的發(fā)展，很大程度上是靠民間資本迅速高效的流動而支撐的。在我國東部地區(qū)的省份最為典型的溫州、永康、義烏等地，之所以市場培育如此之快，中小民營企業(yè)、工業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展如此迅速，就是民間借貸活動的活躍支撐了當(dāng)?shù)毓I(yè)和商業(yè)的極具繁榮，從而快速推進(jìn)城市化進(jìn)程。但隨著國際金融危機(jī)蔓延及歐債危機(jī)的不斷演變，使我國這個加工制造業(yè)大國出口下降，內(nèi)需后勁不足，加工制造業(yè)的利潤大幅下滑，迫使一些企業(yè)把大量資本用于投機(jī)性行業(yè)，比如房地產(chǎn)業(yè)、股票市場等。
與此同時，真正投身于實體經(jīng)濟(jì)的中小企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險較高，難以給人穩(wěn)定的投資預(yù)期，因此銀行以其不是安全的放貸對象而往往將中小企業(yè)拒之門外。加上現(xiàn)有政策對國企的過度傾斜也使得中小企業(yè)更加無法獲得方便快捷的正規(guī)融資途徑。重重壓力都促使民間借貸蔚然成風(fēng)，催生并繁榮了民間融資市場。然而，對高風(fēng)險的投資必然需要獲得高回報，隨之而來的就是高利貸引發(fā)的各種社會矛盾和經(jīng)濟(jì)問題更加嚴(yán)峻地擺在我們面前。如果只是簡單回避民間借貸所帶來的負(fù)面效應(yīng)，而不加引導(dǎo)，不給予其合法化、規(guī)范化的疏通渠道，那么所造成的后果必將日益凸顯而更難以解決?！案呃J”，實際上是一項具有極大風(fēng)險的資本投機(jī)“賭博”，或者說是一場新形勢下的財富掠奪。這樣說的理由有三點：
第一，這種民間借貸一般常常以合法的形式掩蓋了非法目的；這些民間放貸的利率高得驚人，有的月息3%-10%，一年就翻倍回報，因為他們知道超銀行利息的4倍不受法律保護(hù)，就把利息事先寫入本金，這是一種掩蓋方式。
第二，有的企業(yè)或公民通過民間借貸的形式，任意放大債務(wù)規(guī)模（制造假債務(wù)），將資產(chǎn)歸入他人名下，采取財富大轉(zhuǎn)移，這也是合法形式掩蓋非法活動，必然會帶來一系列不良的的司法效果和社會效應(yīng)。
第三，有的民間借貸活動甚至已發(fā)展成為帶有黑社會組織性質(zhì)活動的溫床。因為這些借貸活動一般都以各種投資公司的名義出現(xiàn)，這些投資公司放出去的錢要收回，一般不走司法程序，而是通過自己組織人員討債的方式以達(dá)到實現(xiàn)債權(quán)，往往會利用社會勢力進(jìn)行專門討債，比如用不擇手段的變相綁架、非法拘禁、恐嚇等來實現(xiàn)自己的目的，發(fā)展下去會成為一大社會公害，造成一種貧富之間的結(jié)仇關(guān)系。像許多溫州老總因資金短缺之下借高利貸而又無法償還，選擇“跳樓”、“跑路”等極端行為方式的消息屢見報端，實際上就是現(xiàn)有金融體制下造成的無奈局面。
鑒于以上原因，我們國家決定在溫州實行金融改革的綜合試點是很及時的。溫州是民營經(jīng)濟(jì)的窗口，在改革開放的浪潮中一度走在市場經(jīng)濟(jì)的前沿，但近年來大量中小企業(yè)出現(xiàn)資金鏈斷裂、企業(yè)主“跑路”，對當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)和社會穩(wěn)定都造成一定影響。《浙江省溫州市金融綜合改革試驗區(qū)總體方案》的實施將為溫州中小企業(yè)融資難等問題探尋出路，也為全國金融改革提供經(jīng)驗嘗試。但真正要走出一條金融體制新模式的路子，筆者認(rèn)為要注意把握以下幾點：
一、對民營資本的開放，膽子要大一點
（一）讓民營資本進(jìn)入金融市場
民間金融在大部分發(fā)展中國家和一些發(fā)達(dá)國家都廣泛存在，并成為中小企業(yè)和低收入群體獲取資金來源的重要途徑。民間金融活動依靠社會資源或自發(fā)機(jī)制保證金融合約的履行，方便快捷并能有效降低金融交易成本。因此民間金融的存在具有必然性和合理性，是我國民營中小企業(yè)的一條重要的融資渠道，有著不可替代的重要作用。
民間融資的運作不一定要辦銀行，可以放開小額貸款公司、擔(dān)保公司、民間借貸公司、金融中介機(jī)構(gòu)的行政許可，適當(dāng)放寬準(zhǔn)入門檻。因為這些資本是私人的資本而不是國有，私人的資產(chǎn)依法有自行支配權(quán)，即使虧損，甚至滅失（血本無歸）也是私人承擔(dān)，無需控制過嚴(yán)。行政許可上應(yīng)當(dāng)在嚴(yán)格把關(guān)的基礎(chǔ)上提供像發(fā)放個體營業(yè)執(zhí)照或私營公司那樣辦理方便。
（二）銀行需要“商業(yè)化”競爭
社會各界對銀行體制現(xiàn)狀的熱議已將國有銀行的體制改革推到了風(fēng)口浪尖上。四大國有商業(yè)銀行已面臨我國金融市場開放以來前所未有的挑戰(zhàn)。近年來，國家通過注入巨資、剝離不良資產(chǎn)和上市等手段，已經(jīng)開始了商業(yè)銀行的改造之路。同時，也應(yīng)當(dāng)盡快展開金融市場對內(nèi)開放的步伐，使得國際金融機(jī)構(gòu)的進(jìn)入以及區(qū)域性中小金融機(jī)構(gòu)體系的建立成為與國有銀行形成充分“商業(yè)化”競爭的局面，這也必將有助于解決中小企業(yè)的融資問題。
總之，要允許民間金融組織與正規(guī)金融機(jī)構(gòu)并存、銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)共同發(fā)展，適應(yīng)社會發(fā)展和市場需求，建立面向中小企業(yè)的專向金融機(jī)構(gòu)，加快小額貸款公司發(fā)展，鼓勵適當(dāng)設(shè)立非銀行金融機(jī)構(gòu)，規(guī)范融資性中介機(jī)構(gòu)，逐步形成互為補(bǔ)充、良性競爭的金融組織體系。
二、在民間借貸活動上，監(jiān)管要嚴(yán)格一點
創(chuàng)建地方金融監(jiān)管中心，建立完善的借貸監(jiān)管體系和信用制度，通過立法來設(shè)幾道大的杠桿，比如出借金額必須通過銀行匯款走帳，而并非目前的“只要有借條，法律就支持”的武斷評判，因為這種法律評價制度容易導(dǎo)致假借貸、洗錢泛濫，通過匯款走帳會更加規(guī)范資金往來記錄。同樣，還債也要通過銀行匯款走帳，減少虛假借貸。
三、建立登記信譽制度，要公開透明一點
全面構(gòu)建借貸登記制度和信用記錄平臺，通過對貸款額度、貸款次數(shù)、還款情況、拖欠情況等信息的公示，逐步建立金融風(fēng)險防范機(jī)制，加強(qiáng)信用體系建設(shè)，有效預(yù)防和控制金融風(fēng)險。將民間借貸也納入信用體系，使企業(yè)信用相對陽光化、透明化。
四、引導(dǎo)民間資本投資，要渠道更多一點
[論文關(guān)鍵詞]民事虛假訴訟；法律規(guī)制；民事審判；問題；措施
近年來，民事虛假訴訟案件逐漸增多，并呈逐年遞增的趨勢。這種現(xiàn)象，在很大程度上有損案外人的合法權(quán)益，嚴(yán)重破壞了正常的民事訴訟秩序和法律規(guī)制，是對法律的威嚴(yán)與司法的公正的嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。民事虛假訴訟在很大程度上影響著相關(guān)法律程序和實體法律關(guān)系的穩(wěn)定與平衡，需要從相關(guān)法律規(guī)制上加以探索執(zhí)行，嚴(yán)格規(guī)避這種現(xiàn)象的發(fā)生，促進(jìn)民事訴訟司法工作的有序展開，保證司法公正，維護(hù)每一個案件相關(guān)人員的合法權(quán)益。
一、民事虛假訴訟的概念
虛假訴訟是指在訴訟案件中，相關(guān)的訴訟參與人進(jìn)行惡意的串通行為，對民事法律或事實進(jìn)行虛構(gòu)捏造，違背正常客觀事實，惡意利用民事訴訟程序，影響法院的判斷，謀取非法利益，使其向利于自己利益的方向裁決，從而使案外人的合法權(quán)益受到損害，損害了司法的公正和法律的威嚴(yán)。
二、民事虛假訴訟的主要特征
（一）以謀取非法利益為主要目的
民事虛假訴訟中，其中的相關(guān)當(dāng)事人所做的一切行為最終都是為獲取非法利益而進(jìn)行的。比如，案件相關(guān)當(dāng)事人通過制造假合同來虛假構(gòu)造債券債務(wù)關(guān)系，運用一定的訴訟途徑在判決中獲得勝訴，并以最快的速度將其執(zhí)行或者履行下去，造成真正的第三方債權(quán)人無法獲得相應(yīng)的債權(quán)的情況。在具體的民事虛假訴訟案件中，很多案外人的既有債權(quán)和抵押權(quán)等都會因為不法的手段受到損害。
（二）表象偽裝合法性
與正常的民事訴訟案件一樣，民事虛假訴訟的產(chǎn)生條件、訴訟結(jié)構(gòu)和相關(guān)內(nèi)容等都與普通民事訴訟案件很像，從表層上看，它的虛假性被掩蓋了，有表象的合法性特征。
（三）案件雙方當(dāng)事人關(guān)系的特殊性
民事虛假訴訟案件中，雙方當(dāng)事人利用相關(guān)手段惡意進(jìn)行事實的隱瞞和證據(jù)的捏造，他們之間有著一定的特殊關(guān)系。雙方當(dāng)事人之間存在的特殊關(guān)系是他們進(jìn)行虛假訴訟案件的重要基礎(chǔ)，是促使著雙方存在相關(guān)不法行為的可能性條件。一般民事虛假訴訟案件中的雙方當(dāng)事人大多是有著較為密切的關(guān)系，比如親戚朋友關(guān)系、家人同事關(guān)系等。
（四）訴訟過程的無阻性
民事虛假訴訟案件中，因為雙方當(dāng)事人大多存在著比較特殊的利益關(guān)系，他們?yōu)榱吮M快獲取相關(guān)利益，對訴訟的過程不再過于注重，只關(guān)心整個案件的處理結(jié)果，只為達(dá)到獲取利益的最終目的。在具體案件訴訟過程中，當(dāng)事人自己不參與出庭和開庭審理，只委托相關(guān)訴訟人出庭，由人進(jìn)行相關(guān)訴訟。同時，在訴訟過程中，即使當(dāng)事人出庭，雙方也配合得相當(dāng)默契，基本沒有激烈的辯論和爭執(zhí)，盡量縮短訴訟時間，結(jié)束訴訟過程。
（五）案件類型的聚集性
民事虛假訴訟案件相比于普通的民事訴訟案件，其類型顯得尤為集中，主要是婚產(chǎn)分割、企業(yè)破產(chǎn)改制、房屋拆遷、借貸以及商標(biāo)認(rèn)證等方面的案件，在這些案件中，案件當(dāng)事人可以更為直接地利用彼此的特殊關(guān)系和手段進(jìn)行虛假民事訴訟，獲取非法利益。
三、民事虛假訴訟的形成原因
（一）不斷弱化的法院職權(quán)
由于在開庭審理過程中，當(dāng)事人的舉證責(zé)任不斷得到加強(qiáng)，以滿足民事訴訟案件證據(jù)的充足性和客觀性，促進(jìn)審判的公正性和人性化，從而獲得更好的審理突破點。但與此同時也相應(yīng)地弱化了法院的審判職權(quán)，使法院在審判過程中的相關(guān)職權(quán)受到了嚴(yán)重的淡化和削弱。現(xiàn)代民事訴訟的根本特點就是依據(jù)證據(jù)的證據(jù)裁判主義，法院在進(jìn)行民事訴訟案件的辨別中的困難變得越來越大，法院要對民事訴訟案件進(jìn)行審理裁決，就必須先確定相關(guān)的案件證據(jù)和事實，這種情況下就給了民事虛假訴訟相關(guān)當(dāng)事人制造虛假事實證據(jù)的可乘之機(jī)，會在很大程度上影響法官對民事訴訟真假的辨別和判斷。
（二）不斷缺失的社會誠信
人們思想觀念的變化是依賴于社會的不斷發(fā)展的結(jié)果，社會的轉(zhuǎn)型和變化使各種不同的思想和觀念交匯融合，新的價值體系有待確立和完善，社會整體信仰和思想出現(xiàn)危機(jī)。各種拜金主義、享樂主義及利己主義等思想在社會中滋生蔓延，產(chǎn)生了極大的危害，一些人的社會誠信意識慢慢變得淡薄，對個人利益的追求達(dá)到了狂熱化的階段，使一些人試圖通過民事虛假訴訟的方式謀取不法利益。
（三）意思自治原則的干擾
意思自治原則是現(xiàn)代很多民事活動的處理方式，是指在民事訴訟中，案件當(dāng)事人可以根據(jù)自己的需要對自己的實體權(quán)利和訴訟權(quán)利加以支配，影響和制約法院行使審理和判決的職權(quán)，而且法院不能夠?qū)ζ湫袨榧右越槿牖蚴歉蓴_等。這種意思自治原則使民事訴訟當(dāng)事人可以進(jìn)行惡意串通，對彼此的行為和證據(jù)相互承認(rèn)，影響法官的判斷，這種虛假事實和證據(jù)可能就會成為法官采納的案件審理依據(jù)，破壞法庭的公正和法律的威嚴(yán)。
（四）法院的具體現(xiàn)實因素
民事案件越來越多的事實使法院的工作壓力變大，由于法院的辦案工作人員有限，使很多民事訴訟案件的處理顯得較為簡單化，對一些民事訴訟審理和判決也存在著一定的誤區(qū)，影響案件處理的質(zhì)量。單從表象上看，民事虛假訴訟案件與其他普通的民事案件無異，都有清晰明了的事實和充足的證據(jù)，法院大多數(shù)采用簡單的處理程序進(jìn)行判決和處理，沒有刻意重視其中的一些細(xì)節(jié)，致使民事虛假訴訟案件得不到有效的遏制和治理，對案外人的利益以及法院的公正都有極大的損害。同時，法院自身的相關(guān)考核機(jī)制不夠完善，法院推行“調(diào)節(jié)優(yōu)先”的處理辦法，對法官的考核僅限于其調(diào)解案件數(shù)、結(jié)案數(shù)等，再加上調(diào)解的風(fēng)險和難度相對較小，花費時間短，使很多法官首先進(jìn)行的解決方式就是調(diào)解雙方當(dāng)事人，使其自行達(dá)成協(xié)議，卻又忽視對相關(guān)證據(jù)的審查，使民事虛假訴訟有機(jī)可乘。
四、民事虛假訴訟的現(xiàn)狀
（一）民事虛假訴訟的“造假”方式
民事虛假訴訟的“造假”方式主要有制造假合同、制造假證據(jù)、制造假借據(jù)、制造假公正書等形式。
1.制造虛假的合同
虛假合同是民事虛假訴訟中常見的一種造假方式，它是運用假合同編造虛無的債權(quán)或債務(wù)關(guān)系，形成相應(yīng)的債權(quán)和債務(wù)糾紛，造成民事虛假訴訟。通過這樣的方式，當(dāng)事人可以在判決勝訴的情況下用合法的方式將另一當(dāng)事人的財產(chǎn)進(jìn)行轉(zhuǎn)移，進(jìn)而獲得較大的經(jīng)濟(jì)利益。
2.制造虛假的證據(jù)
證據(jù)是在民事訴訟審理判決中非常重要的參照依據(jù)和基礎(chǔ)，但在民事虛假訴訟中，很多案件當(dāng)事人為最大程度地獲取經(jīng)濟(jì)利益，對案件所需的證據(jù)加以捏造，試圖干擾法官的審理和判決，從而達(dá)到獲取更大索賠的目的。
3.制造虛假的借據(jù)
虛假借據(jù)也是民事虛假訴訟中一個重要的部分，當(dāng)事人往往在民事訴訟過程中，制造多種借據(jù)或欠條，在提前串通好的情況下，讓對方當(dāng)事人起訴自己，從而逃避法院執(zhí)行，獲得相應(yīng)的利益。
4.制造虛假的公證書
在民事虛假訴訟中以虛假的產(chǎn)權(quán)公證和遺囑公證較多，也時有以制造虛假公證書或虛假文件辦理的虛假公證書等手段來從而獲取經(jīng)濟(jì)賠償、謀取經(jīng)濟(jì)利益。
（二）不斷類型化的案件趨勢
1.以虛假民間借貸為主的民事訴訟
這類訴訟多為一些非金融機(jī)構(gòu)的兩方當(dāng)事人利用虛假的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，制造虛假事實和證據(jù)，進(jìn)行虛假的債權(quán)民事訴訟活動，從而獲取巨大的經(jīng)濟(jì)利益。主要通過制造虛假欠條，使能夠清晰地掌握通謀的當(dāng)事人，謀取不法利益。
2.以虛假離婚為由的訴訟
虛假離婚訴訟在民事虛假訴訟中所占的比例很大，發(fā)生的頻率也較高。夫妻雙方利用離婚糾紛訴訟可以使夫妻雙方逃避債務(wù)、轉(zhuǎn)移財產(chǎn)和規(guī)避法律義務(wù)等，而他們并不是真正的離婚，只是借離婚的形式獲取更大的利益，具體通過制造虛假的債權(quán)和債務(wù)關(guān)系，達(dá)到相應(yīng)的目的。
3.為認(rèn)定馳名商標(biāo)而進(jìn)行的虛假訴訟
由于通過正常的渠道進(jìn)行馳名商標(biāo)的認(rèn)定程序多、時間長、成本相對較高，許多企業(yè)試圖通過虛假訴訟進(jìn)行司法認(rèn)定，這樣的方式使認(rèn)定時間大大縮短，成本也相應(yīng)減少很多，企業(yè)通過利用虛假訴訟判決勝訴來實現(xiàn)認(rèn)定馳名商標(biāo)的目的。
五、民事虛假訴訟對社會的影響
（一）嚴(yán)重?fù)p害法律尊嚴(yán)和司法公正
民事虛假訴訟案件中，當(dāng)事人私自制造法律關(guān)系和糾紛、捏造事實證據(jù)，為獲取利益進(jìn)行各種虛假活動，欺騙法院的判決。對案外人的合法權(quán)益造成了巨大的損害，也破壞了民事訴訟的秩序，當(dāng)時人運用法院裁決書對案外人加以侵害，無視司法的權(quán)威，利用司法的公信力進(jìn)行謀取利益的活動，嚴(yán)重?fù)p害了法律的威嚴(yán)和司法的公正。
（二）嚴(yán)重侵犯了案外人的民事權(quán)益
在民事虛假訴訟中，案件當(dāng)事人只以自己的利益為出發(fā)點，利用虛假的手段蒙騙司法機(jī)關(guān)，使其侵害案外人的權(quán)益活動“合法化”。直接或間接地阻止案外人進(jìn)行相關(guān)權(quán)利的實施，可能會損害個人利益、集體利益甚至是國家的利益。而案外人在遭受侵害后，卻得不到相關(guān)的處理，致使案外人可能遭受巨大的損失。
（三）社會誠信問題更為嚴(yán)重
民事虛假訴訟違背了社會誠信的相關(guān)要求，與我國當(dāng)前的市場經(jīng)濟(jì)體制發(fā)展有著很大的沖突和矛盾，破壞了社會誠信機(jī)制，造成民眾對法律規(guī)制的信仰的削弱。同時，受到民事虛假訴訟侵害的案外人因為得不到相關(guān)的法律保護(hù)，就會運用其他方式來彌補(bǔ)所受的損失和心理的失衡，也會對社會誠信產(chǎn)生較大副作用。
關(guān)鍵詞 信用擔(dān)保 法律制度 中介機(jī)構(gòu)
一、背景
資產(chǎn)證券化是世界金融領(lǐng)域中的重要創(chuàng)新。它不僅在宏觀方面改善了金融市場中普遍存在的信息不對稱現(xiàn)象，降低了由于搜集信息所產(chǎn)生的交易成本，提高了金融體系的運作效率；而且在微觀方面它能夠增加長期資本的流動性，有效的解決了商業(yè)銀行中長期存在的短寸長貸的矛盾，并且?guī)砹诵碌闹虚g業(yè)務(wù)，成為商業(yè)銀行收入新增長點，改善了商業(yè)銀行的財務(wù)狀況，此外，在分散風(fēng)險的同時也為不同風(fēng)險偏好的企業(yè)和個人投資者提供更為廣泛的市場。而以住房抵押貸款為標(biāo)的的證券則格外引人關(guān)注，它在歷史上一直風(fēng)靡，占據(jù)著資產(chǎn)證券化市場的大部分份額，卻又在金融風(fēng)暴中被指責(zé)為罪魁禍?zhǔn)住?/p>
住房抵押貸款證券化于20世紀(jì)60年代最早開始于美國，并在八九十年代獲得了迅速發(fā)展。在美國市場上，發(fā)行總量從1985年的8億美元，到1992年的1888億美元，平均增長了157%。到1997年底，，全美4萬多億美元未清抵押貸款余額已經(jīng)有50%以上實現(xiàn)了證券化。1999年，MBS市場更是首次超過了國債市場規(guī)模（3.28萬億美元）成為第一大證券市場。之后美國住房抵押貸款繼續(xù)發(fā)展，到2007年，抵押貸款余額達(dá)到GDP的105.17%，MBS市場也隨之在不斷擴(kuò)大。
在我國，由于金融起步較晚，金融體制不健全，市場不完善等一系列原因，金融創(chuàng)新產(chǎn)品一度缺乏，直到2005年中國建設(shè)銀行才推出第一只MBS—建元證券。之后又不斷有銀行推出此類產(chǎn)品，如國開行發(fā)起的“開元2005—1”和“開元2006—1”信貸資產(chǎn)支持證券（ABS），興業(yè)銀行發(fā)行的“2007—1”信貸資產(chǎn)支持證券，以及建設(shè)銀行于2007年再次發(fā)行的“建元2007—1”個人住房抵押貸款支持證券。但就其規(guī)模和發(fā)展來看，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能解決住房抵押貸款長時間的積累和日益增加的貸款購房需求之間的矛盾。
然而，正待市場進(jìn)一步擴(kuò)大的時候，2008年爆發(fā)的金融危機(jī)給了我們剛剛起步的道路一個警示，使得我們不得不重新審視此類產(chǎn)品，事實上，出于審慎的態(tài)度，銀監(jiān)會在金融風(fēng)暴后已聲稱暫停了資產(chǎn)證券化進(jìn)程。在金融市場日益復(fù)雜化和全球化的過程中，鼓勵金融創(chuàng)新和金融產(chǎn)品多樣化的方向毋庸置疑，而如何防范風(fēng)險，有效管理等問題則日益突出。因此，在吸取國外經(jīng)驗教訓(xùn)的同時，探究分析近年來MBS在我國的發(fā)展現(xiàn)狀和特點在以后的發(fā)展道路中就顯得尤為重要。
二、我國資產(chǎn)證券化歷程
我國資產(chǎn)證券化起步雖然較晚，但在金融和政府當(dāng)局的配合和推進(jìn)下，發(fā)展迅速，主要歷程如下：
1、起步階段
我國資產(chǎn)證券化起源于海南省三亞地產(chǎn)的投資證券，1992年三亞市開發(fā)建設(shè)總公司以三亞丹州小區(qū)800畝土地為發(fā)行標(biāo)的物，公開發(fā)行了2億元的3年期投資證券；1996年，珠海市為支持高速公路的建設(shè)，曾在海外發(fā)型了2億元的債券；1997年，重慶市政府與亞洲擔(dān)保及豪升ABS（中國）控股公司簽訂了中國第一個以城市為基礎(chǔ)的ABS計劃合作協(xié)議，成為我國開展資產(chǎn)證券化的一項重要突破；1998年，中國人民銀行牽頭組織“MBS研究”，表明中央銀行已經(jīng)開始關(guān)注這項業(yè)務(wù)：2000年3月，中集集團(tuán)與荷蘭銀行在深圳簽署了總金額為8000萬美元的應(yīng)收賬款證券化項目協(xié)議，這是國內(nèi)首次應(yīng)收賬款證券化，同年，批準(zhǔn)了中國建設(shè)銀行，中國工商銀行為住房貸款證券化的試點單位。
2、發(fā)展階段
2002年，中國建設(shè)銀行加快了住房貸款證券化業(yè)務(wù)的準(zhǔn)備，它與德國施豪銀行簽署了合資合同等文件，籌建合資住房儲蓄銀行；與澳大利亞麥格理銀行簽訂合作協(xié)議，準(zhǔn)備合作引進(jìn)住房抵押貸款引薦業(yè)務(wù)，并在上海成立了麥格理管理咨詢（上海）有限公司，開展以二手房市場為重點的住房抵押貸款引薦業(yè)務(wù)；2003年中集集團(tuán)以海外應(yīng)收賬款為支持，發(fā)行了三年期的證券‘同年，華融公司推出國內(nèi)首個資產(chǎn)處置信托項目；到了2004年，政府推動了證券化的發(fā)展，《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見》，中明確提出要積極探索并開發(fā)資產(chǎn)證券化品種；此后一系列規(guī)章的出臺規(guī)范了市場規(guī)則，推動證券化進(jìn)入實質(zhì)階段。
3、規(guī)范階段
2005年3月21日，為貫徹落實《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見》，改善商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，促進(jìn)金融創(chuàng)新，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，信貸資產(chǎn)證券化試點工作正式啟動。國家開發(fā)銀行和中國建設(shè)銀行作為試點單位，分別于年底在銀行間市場發(fā)行了41.77億元的信貸資產(chǎn)支持證券和30.17億元的個人住房抵押貸款支持證券。標(biāo)志著我國資產(chǎn)證券化工作取得了實質(zhì)性的進(jìn)展。
之后不斷有銀行進(jìn)行資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)。2007年以來，包括浦發(fā)銀行、興業(yè)銀行、招商銀行、中信銀行等在內(nèi)的股份制商業(yè)銀行都相繼加入了發(fā)行資產(chǎn)支撐證券化產(chǎn)品的行列。截至2008年1月，全國信貸資產(chǎn)支持證券發(fā)行的總規(guī)模達(dá)到了410.26億元。
然而，2008年金融危機(jī)爆發(fā)后，出于審慎態(tài)度，銀監(jiān)會暫時叫停了資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)，使得資產(chǎn)證券化進(jìn)程陷入停滯狀態(tài)，2009年到2010年期間沒有任何證券化資產(chǎn)產(chǎn)生。而銀監(jiān)會則強(qiáng)調(diào)暫停并非叫停，在危機(jī)的根源尚未探討清楚，資產(chǎn)定價沒有合適的標(biāo)準(zhǔn)的情況下，證券化產(chǎn)品投放市場后，價格波動會比較大，容易給投資者造成損失。這一確定在當(dāng)時引起熱議，褒貶不一。但無疑使得大家看到金融創(chuàng)新在分散和轉(zhuǎn)移風(fēng)險的同時，并不能消除風(fēng)險，風(fēng)險積聚后的爆發(fā)對經(jīng)濟(jì)的影響可能更為惡劣。審慎監(jiān)管是十分必要的。
三、現(xiàn)狀分析與建議
我國的住房抵押貸款證券市場仍然處于發(fā)展初期，由于制度和技術(shù)限制等原因，目前我國的MBS市場還很不成熟，主要表現(xiàn)為發(fā)行金額較小，流通范圍有限，風(fēng)險衡量和管理能力低，收益率與市場需求不匹配，相關(guān)法律制度不健全導(dǎo)致SPV相對缺位以及擔(dān)保和保險制度受到限制。鑒于住房抵押貸款證券化能夠為商業(yè)銀行提供流動性，促進(jìn)多方位多層次金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展，推動資本市場的多元化發(fā)展，同時為住房抵押貸款一級市場提供再貸款資金，外加我國住房需求的快速增加，更快更廣泛的推行住房抵押貸款證券是我國金融市場健全發(fā)展的必然之選。因此，根據(jù)上文的分析，為促進(jìn)MBS市場穩(wěn)健發(fā)展，筆者提出以下相關(guān)建議：
首先，要加快發(fā)展住房抵押貸款的一級市場。住房抵押貸款一級市場是進(jìn)行證券化的資金基礎(chǔ)，沒有相當(dāng)規(guī)模的資產(chǎn)支持和規(guī)范的一級市場，證券化市場的發(fā)展規(guī)模和風(fēng)險控制就得不到保證。進(jìn)一步發(fā)展一級市場的主要措施有：（1）擴(kuò)大住房抵押貸款的規(guī)模。雖然近年來我國住房抵押貸款市場發(fā)展迅速，但整體規(guī)模還較小，2004年末我國住房抵押貸款余額僅為GDP的12%，而同期英國的比例為59%，美國64%，日本41%，并且呈現(xiàn)地理分布不平衡的狀況。因此，具體的，我國可以采取適當(dāng)降低首付款比例；在固定利率還款方式之外嘗試更多的還款方式以匹配居民收入水平的不斷變化；創(chuàng)造新的貸款品種滿足不同需求等措施。（2）規(guī)范住房抵押貸款的發(fā)放運作機(jī)制。良好的市場秩序和規(guī)范的程序能夠更快更穩(wěn)的促進(jìn)一級市場發(fā)展，因此有必要在發(fā)放程序，貸款合同等方面實行進(jìn)行規(guī)范，施行統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)。（3）加快個人信用制度的建設(shè)。加快建立完善的個人信用制度，全面衡量個人的信用歷史，通過一定的技術(shù)性手段，建立合理的評估方法，科學(xué)衡量信用等級，以便得到具體的，具有可操作行的風(fēng)險防范和規(guī)避參照體系。具體的措施可以有：在完善存款實名制的基礎(chǔ)上逐步擴(kuò)展個人存款戶的范圍，利用目前身份證制度建立起個人基本賬戶編碼制度，針對不同客戶類別建立信用評級模型，進(jìn)行較為科學(xué)準(zhǔn)確的風(fēng)險衡量等等。
其次，大力培育機(jī)構(gòu)投資者。機(jī)構(gòu)投資者的多元化能夠促進(jìn)MBS市場參與主體和持有人的多元化，有助于風(fēng)險的有效分散。主要可以從一下幾個方面著手：（1）對現(xiàn)行法律作適當(dāng)修改，進(jìn)一步放寬保險資金，養(yǎng)老資金和商業(yè)銀行資金的運用限制，是這些長期資金的機(jī)構(gòu)投資者能夠進(jìn)入市場，增加需求；（2）鼓勵證券投資基金的發(fā)展。投資基金的介入能解決個人無法成為MBS市場投資者的難題，同時能更有效的進(jìn)行資金分流，分散風(fēng)險；（3）適量引入海外投資者，有助于引領(lǐng)和推動本國相關(guān)機(jī)構(gòu)的發(fā)展。
再次，加快促進(jìn)建立規(guī)范的中介服務(wù)機(jī)構(gòu)。（1）在證券化發(fā)展初期和社會信用體系滯后的情況下，可以推行政府主導(dǎo)的信用擔(dān)保機(jī)制，有政府或政府成立的專門性機(jī)構(gòu)為資產(chǎn)提供擔(dān)保。（2）加強(qiáng)保險業(yè)在MBS中的作用。保險業(yè)在促進(jìn)MBS發(fā)行和流通方面具有重要意義。但我國保險業(yè)是非常欠發(fā)達(dá)的。促進(jìn)保險業(yè)和MBS的融合即有助于MBS的穩(wěn)健，又能夠促進(jìn)保險業(yè)市場的拓展。因此，應(yīng)當(dāng)鼓勵促進(jìn)保險公司開展住房抵押貸款保險業(yè)務(wù)，同時要借鑒國外經(jīng)驗進(jìn)行專業(yè)化規(guī)范化經(jīng)營管理，加快學(xué)習(xí)相關(guān)計量技術(shù)，設(shè)計出更多的保險產(chǎn)品，如除住房財產(chǎn)保險外，還可針對不同借款人的健康狀況和信用狀況相關(guān)的壽險和信用保險等，從而保證證券化資產(chǎn)的質(zhì)量。
最后，完善有關(guān)的法律制度也是極其重要的。在促進(jìn)MBS市場的發(fā)展的時期，應(yīng)當(dāng)修改《公司法》、《擔(dān)保法》、《商業(yè)銀行法》等法律法規(guī)中與MBS沖突的條款，或者增加對證券化給予特殊豁免的條款。如關(guān)于SPV設(shè)立的問題，可以由政府出資或出面建立SPV公司，可以逐步使SPV的設(shè)立和MBS發(fā)行合法化，在“真實出售”上的問題，可以給予契約變更的確認(rèn)和超額抵押特殊的豁免。但最終要在法律上構(gòu)建出專門性的住房抵押貸款證券化法律體系。除此之外，在相關(guān)會計制度和稅收制度上給予一定優(yōu)惠和特殊規(guī)定也能在一定程度上完善住房抵押貸款證券化的外部環(huán)境。
參考文獻(xiàn)：
[1]過新偉，王學(xué)鴻.關(guān)于我國住房抵押證券化（MBS）的思考.經(jīng)濟(jì)問題探討，2009.
[2]王超.建元住房抵押貸款證券化定價研究.吉林大學(xué)碩士學(xué)位論文，2007.
[3]李沛釗.住房抵押貸款證券化（MBS）的方法研究——我國應(yīng)選擇的模式、工具和定價模型.西南財經(jīng)大學(xué)碩士學(xué)位論文，2008.
[4]龔?fù)?，黃綏彪.我國住房抵押貸款證券化存在的障礙及對策.商業(yè)時代，2009.
[5]建元2005-1個人住房抵押證券化信托.中國債券信息網(wǎng).
[6]田青.我國發(fā)展住房抵押證券化的思考.財經(jīng)縱橫，2009.
[7]王芳.我國住房抵押貸款證券化的必要性.信陽農(nóng)業(yè)高等?？茖W(xué)校學(xué)報，2009.
[8]崔佃光.我國住房抵押貸款證券化可行性探討.當(dāng)代經(jīng)濟(jì)，2009.
[9]王化爭，談俊琦.住房抵押貸款證券化模式比較及啟示.數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究，2005.
[10]沈娟，向蘭丹.住房抵押貸款證券化（MBS）：流動性和風(fēng)險機(jī)制.中國商界，2010.
[11]馬華琴.我國住房抵押貸款證券化風(fēng)險問題研究.鄭州大學(xué)碩士學(xué)位論文， 2009.
[12]陳曉東.近年國內(nèi)學(xué)術(shù)界關(guān)于資產(chǎn)證券化問題的研究綜述.生產(chǎn)力研究，2004.
[13]顏哲，童陳香.住房抵押貸款證券化中的信息不對稱探究.重慶建筑大學(xué)學(xué)報， 2006.
[14]曹俊，呂德宏.后金融危機(jī)時代我國住房抵押貸款證券化淺析.管理學(xué)家，2010.
[15]戴英華.我國住房抵押貸款證券化的法律問題及其對策.現(xiàn)代商業(yè)，2008.
[16]陳玉京.中美住房金融理論與政策：房地產(chǎn)資本運動的視角.人民出版社， 2009.52-70.
[17]高巒，劉忠燕.資產(chǎn)證券化研究.天津大學(xué)出版社，2009.237-264.
